Финансовые риски: структура и методы оценки Ожидаемая доходность акций А и В имеет следующее распределение вероятностей: Ситуация Вероятность Ожидаемая доходность
Экономическая теория | ||
Решение задачи | ||
Выполнен, номер заказа №17540 | ||
Прошла проверку преподавателем МГУ | ||
Напишите мне в чат, пришлите ссылку на эту страницу в чат, оплатите и получите файл! |
Закажите у меня новую работу, просто написав мне в чат! |
Финансовые риски: структура и методы оценки Ожидаемая доходность акций А и В имеет следующее распределение вероятностей: Ситуация Вероятность Ожидаемая доходность Акция А (%) Акция В (%) 1 0,1 -5 -5 2 0,2 0 0 3 0,4 10 15 4 0,2 15 20 5 0,1 25 35 Рассчитать ожидаемую доходность, стандартное отклонение, коэффициент вариации. Какие акции являются предпочтительными для инвестора с позиций доходности и с позиций риска? Рассчитать риск и доходность портфеля, составленного из этих акций в равных долях.
РЕШЕНИЕ
где рi – вероятность акция А: =9% акция В: =13% Определим риск (стандартное отклонение) 2 i 2 i 2 r p r акция А: А=69 = 69 =8,31% акция В: В =11,22% Коэффициент вариации: акция А: =92,3% акция В: =86,3% С позиции доходности предпочтительнее акции В, с позиции риска (минимальная вариация) акции А Рассчитаем доходность портфеля: R 11% Рассчитаем ковариацию cov=93 Риск портфеля: = 9,76%
Похожие готовые решения по экономической теории:
- Оценка акций с равномерно возрастающим дивидендом Рассчитайте стоимость акции, если размер последнего выплаченного дивиденда составляет 150.0 руб., ежегодно размер дивиденда
- Оценка облигаций с нулевым купоном. Облигации с нулевым купоном, номиналом 1000 руб. и сроком погашения через 2 года продаются за 850 руб
- Оценка безотзывных облигаций с постоянным доходом. Рассчитайте рыночную стоимость облигации номиналом 1000 руб., купонной ставкой 10% годовых и сроком погашения
- Производственный рычаг. Рассчитайте точку безубыточности и величину операционного рычага для предприятия. Как изменится прибыль предприятия, если ожидается увеличение выручки на 20%
- В банке получен кредит на 6 месяцев в сумме 100000 руб. под 24% годовых, начисляемых по схеме сложных процентов на непогашенный остаток.
- Предприятие получило кредит в банке на 1 год под 18% годовых. Определите стоимость этого источника финансирования. Ставка налога на прибыль 20%.
- Вычислить требуемую доходность обыкновенных акций предприятия, если β-коэффициент акции равен 1,0, безрисковая ставка на рынке - 4%, среднерыночная доходность - 15% годовых
- Расчет средневзвешенной цены капитала предприятия (WACC). Структура финансирования предприятия Наименование источника Сумма
- Вексель куплен за 169 дней до его погашения по учетной ставке – 6S=6,24%. Через 46 дней его реализовали по учетной ставке 5,75S=5,98%. Рассчитать эффективность
- В переводном векселе на сумму 10R=10,2 млн. руб., срок платежа, по которому истек 24 декабря N-гo года, обуславливается наличие доходов в размере
- Оценка облигаций с нулевым купоном. Облигации с нулевым купоном, номиналом 1000 руб. и сроком погашения через 2 года продаются за 850 руб
- Оценка акций с равномерно возрастающим дивидендом Рассчитайте стоимость акции, если размер последнего выплаченного дивиденда составляет 150.0 руб., ежегодно размер дивиденда