Финансовое состояние: анализ и оценка

Содержание:

Тема 1. Комплексный экономический анализ хозяйственной деятельности в системе управления организацией

Цели изучения темы – ознакомиться с основными понятиями экономического анализа и его ролью в процессе управления.

Задачи изучения темы:

     Освоить предмет, роль и задачи экономического анализа.

     Освоить место экономического анализа в системе наук.

     Изучить роль экономического анализа в системе управления.

     Изучить классификацию видов экономического анализа. 

Вопросы темы:

1.  Предмет, роль и задачи экономического анализа.

2.  Значение и место экономического анализа в системе наук.

3.  Классификация видов экономического анализа.

Вопрос 1. Предмет, роль и задачи экономического анализа.

Понятие экономического анализа и его роль в системе управления. Анализ [с греческого analisis] означает расчленение, разложение изучаемого объекта на части, элементы. Для понимания сущности какого-то явления или процесс требуется знать внутренне присущие ему составляющие. Чем детальнее исследованы эти составляющие, тем эффективнее можно управлять этим явлением или процессом. Однако анализ не дает полного представления о явлении без синтеза, который устанавливает взаимосвязи между его отдельными составляющими. Только анализ и синтез в их единстве обеспечивают научное изучение предметов и явлений.

«Под анализом в широком смысле понимается способ познания предметов и явлений окружающей среды, основанный на расчленении разложении целого на составные части и изучении их во всем многообразии связей и зависимостей».

Экономический анализ складывается в экономических исследованиях как самостоятельная прикладная наука, имеющая свой предмет и метод исследования.

Экономический анализ как наука представляет собой систему специальных знаний о методах и приемах исследования, применяемых для обработки и анализа экономической информации о деятельности организаций.

Экономический анализ как практика есть вид управленческой деятельности, предшествующий принятию управленческих решений и сводящийся к обоснованию этих решений на базе имеющейся информации.

Отсюда содержание экономического анализа – всестороннее изучение экономической информации о деятельности объекта анализа. Исследование идет от анализа общих характеристик к анализу частностей (производственной или финансовой сфер деятельности).

Различают макроэкономический анализ, который изучает экономические явления и процессы на уровне мировой и национальной экономики и ее отдельных отраслей, и микроэкономический анализ (анализ хозяйственной деятельности), изучающий эти процессы и явления на уровне отдельных субъектов хозяйствования.

Цели анализа могут быть самыми различными, но все они аккумулируются в главном – повышении эффективности деятельности субъекта на основе системного исследования всех видов деятельности и обобщения их результатов.

Цель анализа определяет задачи, которые он должен решать.

Задачи экономического анализа:

1.  Формирование информационной базы для проведения анализа на основе учетной, отчетной, бизнес-плана и другой информации.

2.  Научное обоснование текущих и перспективных планов и установление закономерностей экономических явлений и процессов в конкретных условиях предприятия.

3.  Установление основных факторов и причин достигнутого состояния (изменения) объекта, учет их влияния в пространственно-временном разрезе.

4.  Выявление резервов повышения эффективности производства и разработка рекомендаций по использованию выявленных резервов.

5.  Прогноз основных тенденция.

6.  Подготовка, обоснование и выбор оптимальных вариантов управленческих решений из множества альтернативных вариантов.

Задачи анализа хозяйственной деятельности, разумеется не исчерпываются приведенными выше.

Предмет, объект и субъекты анализа. Сложившись как самостоятельная наука, экономический анализ имеет свой предмет и объект. Под объектом понимают то, на что направлена познавательная деятельность. В качестве совокупного объекта выступает вся хозяйственная деятельность. Однако объектами экономического анализа могут выступать экономические результаты хозяйственной деятельности, например, производство и реализация продукции, ее себестоимость, использование материальных, трудовых и финансовых ресурсов, финансовые результаты производства, финансовое состояние предприятия и т.д.

Предмет познания - это отдельные стороны, свойства, т.е. то специфическое, что позволяет отличить ее среди множества других наук. Предметом анализа хозяйственной деятельности являются причинно-следственные связи экономических явлений и процессов и соответствующие методы, способы и приемы измерения, моделирование. Познание причинно-следственных связей в хозяйственной деятельности предприятий позволяет раскрыть сущность экономических явлений и процессов и на этой основе дать правильную оценку достигнутым результатам, выявить резервы повышения эффективности производства, обосновать планы и управленческие решения. Классификация, систематизация, моделирование, измерение причинно-следственных связей является главным методологическим вопросом в экономическом анализе.

Субъектами экономического анализа выступают пользователи экономической информации предприятия:

     непосредственно заинтересованные в его деятельности: собственники и менеджеры;

     опосредованно заинтересованные в его деятельности: государство (налоговые органы и др.), кредиторы, инвесторы, работники предприятия, деловые партнеры.

Принципы анализа.

Проводя экономический анализ, необходимо руководствоваться определенными принципами и правилами, выработанными наукой и практикой:

1.       Научность. Анализ должен носить научный характер, учитывать требования экономических законов развития производства, использовать достижения НТП и передового опыта, новейший методический инструментарий экономических исследований.

2.       Комплексность, т.е. охвата всех звеньев и сторон деятельности и всестороннего изучения причинных зависимостей в экономике предприятия.

3.       Системность. Изучение каждого объекта должно осуществляться с учетом всех внутренних и внешних связей, взаимозависимости и соподчиненности его отдельных элементов.

4.       Объективность. Анализ хозяйственной деятельности должен быть объективным, конкретным, точным. Он должен базироваться на достоверной, проверенной информации, реально отражающей объективную действительность, а выводы его должны обосновываться точными аналитическими расчетами.

5.       Действенность. Анализ должен быть действенным, активно воздействовать на ход производства и его результаты, своевременно выявляя недостатки, просчеты, упущения в работе и информируя об этом руководство предприятия.

6.       Регулярность. Анализ должен проводиться по плану, а не от случая к случаю.

7.       Оперативность. Умение быстро и четко проводить анализ, принимать управленческие решения и претворять их в жизнь.

8.       Массовость. Анализом должен заниматься широкий круг работников предприятия, что обеспечивает более полное выявление передового опыта и использование имеющихся внутрихозяйственных резервов.

9.       Государственный подход. Анализ должен базироваться на государственном подходе при оценке экономических явлений, процессов, результатов хозяйствования. Иначе говоря, оценивая результаты хозяйственной деятельности, нужно учитывать их соответствие государственной экономической, социальной, экологической, международной политике и законодательству.

10.  Эффективность. Анализ должен быть эффективным, т.е. затраты на его проведение должны давать многократный эффект.

Функции анализа:

1.  Изучение характера действия экономических законов, установление закономерностей и тенденций происходящих явлений и процессов в конкретных условиях предприятия.

2.  Научное обоснование текущих и перспективных планов.

3.  Контроль за выполнением планов и управленческих решений, за экономным использованием ресурсов.

4.  Поиск резервов повышения эффективности производства на основе изучения передового опыта и достижений науки и практики.

5.  Оценка результатов деятельности предприятия по выполнению планов, достигнутому уровню экономического развития, использованию имеющихся возможностей.

6.  Разработка мероприятий по использованию выявленных резервов в процессе хозяйственной деятельности – также одна из функций экономического анализа.

Вопрос 2. Значение и место экономического анализа в системе наук.

По мнению одних учёных, именно в недрах политической экономии зародился экономический анализ. По мнению других, возникновение экономического анализа обусловлено становлением бухгалтерского учёта. Третьи считают, что начало экономическому анализу положил аудит, как своеобразный контролёр правильности ведения бухгалтерского учёта. Труд итальянца Луки Пачиоли (1445-1515) «Трактате о счетах и записях» является по мнению многих ученых основой не только бухгалтерского но и финансового анализа.

Первым отечественным трудом, посвящённым проблемам анализа деятельности предприятий, считается книга Аринушкина И.С «Балансы акционерных предприятий», выпущенная в 20-е годы прошлого столетия.

Как и в других капиталистических странах, анализ в дореволюционной России был направлен в первую очередь на оценку финансового состояния предприятия и изыскание средств получения максимальной прибыли.

В постреволюционной России в 1918 году были утверждены Положения о государственной статистике. Основные положения по государственному счетоводству и отчетности, положившие основу единых методологических принципов не только учета, но и финансового анализа. В 1918 году издается первое инструктивное указание по экономическому анализу «Как следует подходить к разбору балансов торгово-промышленных предприятий». Появляются публикации по анализу: «Анализ баланса» П.Н. Худякова (1920 г.), монография «Счетоводство и ревизия» Р.Я.Вейцмана (1922 г.) «К анализу балансов» П.Н. Худякова (1925 г.) и ряд других работ.

В 1926 году вышла в свет книга А.Я. Усачева «Финансовый анализ баланса», где впервые появляется словосочетание «финансовый анализ» вне связи с учетом и контролем.

В 20-е годы на русский язык переводятся работы по экономическому анализу зарубежных авторов: Иоганна Шерра (Швейцария), Пауля Геретнера (Англия), Джеймса Блисса (США) и др.

Строительство крупных предприятий, рост потребительской кооперации, расширение торговли, создание коллективных хозяйств на селе поставили перед учетом, контролем и экономическим анализом ряд принципиально новых задач, связанных с укреплением хозрасчета. Если до 30-х годов экономический анализ развивался как анализ баланса, то в 30-е годы намечается комплексное использование экономической информации для экономических разработок. Экономическому анализу стали подвергаться все основные элементы производственного процесса - трудовые, материальные факторы и факторы средств труда.

Первые работы в области комплексного анализа деятельности предприятия и элементов производства принадлежат А.Я. Локшину («Анализ отчета». 1934 г.), Н.Р.Вейцману («Счетный анализ - основные приемы анализа по данным учета». 1937 г.) и др. Анализ приобретает строгую логическую последовательность. Итог практических разработок в области финансового анализа был подведен в книге С.К. Татура «Анализ хозяйственной деятельности» (1940 г.).

В годы Великой Отечественной войны финансовый анализ обогатился работами главным образом практического плана, так как к руководству пришли новые люди, неопытные в вопросах экономики, и им необходимы были знания практики аналитической работы. Авторами работ по экономическому анализу были известные сейчас экономисты и балансоведы – И.А. Шоломович, А.Ш. Маргулис, Н.Р. Вейцман, А.И. Сумцов и др.

В 1951 г. Совет Министров СССР утвердил новое положение о бухгалтерских отчетах и балансах государственных, кооперативных общественных предприятий и организаций. В нем предусматривалось, кроме обобщения передового опыта организации бухгалтерского учета, всемерное укрепление хозяйственного расчета, финансово-расчетной и отчетной дисциплины.

Переход к рыночным отношениям потребовал от ученых-экономистов пересмотра традиционного понимания важных экономических категорий, расширения состава экономического анализа и развития целого ряда нетрадиционных для нашей экономики финансово-кредитных институтов (инжиниринговых, консалтинговых, лизинговых и др.).

Немалый вклад в области исследований экономического анализа в новых условиях хозяйствования внесли такие ученые-экономисты, как М.И. Баканов, А.Д. Шеремет, В.В. Ковалев, Н.П. Любушин, М.В. Мельник, Э.В. Никольский и др.

Экономический анализ в системе наук.

Для всех экономических наук общим объектом изучения являются производственные отношения. Поэтому все экономические науки объединяются в систему, при этом у каждой есть свой предмет, отличный от других. Экономический анализ в той или иной степени связан со многими экономическими науками и такая тесная взаимосвязь обусловлена, прежде всего, следующими обстоятельствами.

Во-первых, экономический анализ использует информационный фонд таких наук как:

1.  Бухгалтерский учет. Около 70% информации при проведении анализа деятельности фирмы исследователь получает в виде данных синтетического и аналитического учета, бухгалтерской отчетности.

2.  Статистика. Статистическая отчетность предприятия позволяет исследователю получить дополнительную информацию, которая зачастую не менее важна, чем информация финансовая. Статистические выборки незаменимы при выполнении макроэкономического анализа, а также для целей перспективного анализа.

3.  Экономика и финансы. Теория экономики и финансов используется для проведения исследований в макроэкономике, а экономика и финансы предприятия используется при проведении исследования ресурсов предприятия.

4.  Маркетинг позволяет получить необходимую информацию для оценки внешней среды, анализа угроз и возможностей предприятия, в частности, исследования рынка. С другой стороны, разработка маркетинговых программ невозможна без анализа состояния рынка, анализа покупателей и конкурентной обстановки, анализа рыночных цен и формирования собственной ценовой тактики.

Во-вторых, экономический анализ использует инструментарий таких наук, как математика, статистика и экономико-математическое моделирование, для обработки полученной информации.

В-третьих, экономический анализ является источником информации для таких наук как, например, менеджмент – при обосновании управленческих решений, бизнес-планирование – для обоснования и контроля исполнения бизнес-планов, аудит как внутренний, так и внешний.

Экономический анализ наиболее тесным образом связан с планированием и контролем. Наряду с планированием, экономический анализ является одной из важнейших функций управления деятельностью предприятия.

Роль экономического анализа в управлении финансово-хозяйственной деятельностью в условиях рыночной экономики неуклонно возрастает. Это обусловлено необходимостью повышения эффективности хозяйственной деятельности, оптимизации использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов; обеспечения высокого уровня рентабельности бизнеса, конкурентоспособности организации, стабильного экономического роста и стратегической устойчивости.

На современном этапе экономического развития управленческие решения должны быть научно обоснованными, мотивированными, оптимальными, а значит основанными на точных расчетах, глубоком и всестороннем экономическом анализе.

Можно сказать, что экономический анализ - это деятельность по подготовке данных, необходимых для научного обоснования и оптимизации управленческих решений.

В процессе анализа первичная информация проходит аналитическую обработку: проводится сравнение достигнутых результатов финансово-хозяйственной деятельности с данными за прошлые отрезки времени, с показателями других предприятий и среднеотраслевыми; определяется влияние различных факторов на величину результативных показателей; выявляются недостатки, неиспользованные возможности и перспективы. На основе результатов анализа разрабатываются и обосновываются управленческие решения.

Для определения роли анализа в процессе принятия управленческих решений необходимо рассмотрение хозяйственного механизма управления коммерческой организацией, которую можно представить как саморегулирующая система, включающая два компонента:

     управляющая система - собственники (учредители), генеральный директор, совет директоров, департаменты, подразделения;

     управляемая система — хозяйственная деятельность, включающая следующие элементы: техника, технология, организация производства, организация труда, экономика, внешнеэкономические связи, социальные условия персонала, природоохранная деятельность. 

Рис. 1. Экономический анализ в системе управления

В обобщенном виде система управления состоит из следующих взаимосвязанных функций: учета, анализа, планирования, регулирования, контроля и принятия управленческих решений.

Таким образом, экономический анализ является промежуточным звеном между процессами сбора, обработки информации и принятия управленческих решений; выступает основой научного управления хозяйственной деятельностью организации.

Утверждение планов для предприятия также представляет собой принятие решений, которые обеспечивают развитие производства в будущем и планируемом отрезке времени. Анализ при этом является не только средством обоснования планов, но и контроля за их выполнением. Планирование начинается и заканчивается анализом результатов деятельности предприятия. Он позволяет повысить уровень планирования, сделать его научно обоснованным.

Большая роль отводится анализу в процессе выявления и использования резервов повышения эффективности производства. Анализ содействует экономному использованию ресурсов, внедрению передового опыта, научной организации труда, новой техники и технологии производства, предупреждению излишних затрат и т. д. В результате этого укрепляется экономика предприятия, повышается эффективность производства.

Вопрос 3. Классификация видов экономического анализа.

Для понимания и содержания экономического анализа, он классифицируется по следующим признакам:

1.  По отраслевому признаку анализ делится на: отраслевой, учитывающий специфику деятельности отдельных отраслей, и межотраслевой, являющийся теоретической и методологической основой отраслевых методик анализа.

2.  По признаку времени различают предварительный анализ - до совершения хозяйственных операций, он необходим для обоснования планов и управленческих решений и последующий анализ (ретроспективный) - после совершения хозяйственных операций. Его используют для изучения тенденций развития предприятия, контроля за выполнением принятых планов и диагностики его состояния. Ретроспективный анализ делится на оперативный и итоговый (результативный). Перспективный анализ в зависимости от длины временного горизонта делится на краткосрочный и долгосрочный.

3.  По пространственному признаку различают внутрифирменный и межфирменный анализ. Внутрифирменный анализ изучает деятельность только исследуемого предприятия и его структурных подразделений. При межфирменном анализе сравниваются результаты деятельности двух или более предприятий.

4.  По функциональному признаку, по той роли и задачам, которые он выполняет, выделяют: Финансовый (внешний) анализ – изучение финансового состояния предприятия и выявлении резервов повышения его устойчивости. Он является составной частью финансового учета, обслуживающего внешних пользователей информацией об организации. Управленческий (внутренниу) анализ проводят все службы предприятия с целью получения информации, необходимой для планирования, контроля и принятия оптимальных управленческих решений, выработки стратегии и тактики по вопросам финансовой политики, маркетинговой деятельности, совершенствования техники, технологии и организации производства. Он является составной часть управленческого учета, обеспечивает руководство организации необходимыми данными для подготовки управленческий решений. Он носит оперативный характер, его результаты являются коммерческой тайной. Социально-экономический анализ изучает взаимосвязь социальных и экономических процессов, их влияние друг на друга и на экономические результаты хозяйственной деятельности. Экономико-статистический анализ применяется статистическими органами для изучения массовых общественных явлений на разных уровнях управления: предприятия, отрасли, региона. Экономико-экологический анализ - исследование взаимодействия экологических и экономических процессов, связанных с сохранением и улучшением окружающей среды и затратами на экологию. Маркетинговый анализ - изучение внешней среды функционирования предприятия: рынков сырья и сбыта готовой продукции, ее конкурентоспособности, спроса и предложения, коммерческого риска, формирования ценовой политики, разработки тактики и стратегии маркетинговой деятельности. Инвестиционный анализ используется для разработки программы и оценки эффективности инвестиционной деятельности субъектов хозяйствования. Функционально-стоимостный анализ (ФСА) исследует функции, которые выполняет объект изучения, и методы их реализации. Его основное назначение в том, чтобы выявить ненужные функции этого объекта и предупредить лишние затраты за счет ликвидации ненужных узлов, деталей, упрощения конструкции изделия, замены материалов и т.д. Разновидностью функционально-стоимостного анализа является FMEA-анализ (Failure Mode and Effects Analysis), который представляет собой технологию анализа возможности возникновения дефектов и их влияния на потребителя.

5.  По методике изучения объектов различают: Качественный анализ – это способ исследования, основанный на качественных сравнительных характеристиках и экспертных оценках исследуемых явлений и процессов. Количественный (факторный) анализ базируется на количественных сопоставлениях и исследовании степени чувствительности экономических явлений к изменению различных факторов. Экспресс-анализ представляет собой способ диагностики состояния экономики предприятия на основе типичных признаков, характерных для определенных экономических явлений. Фундаментальный анализ представляет собой углубленное, комплексное исследование сущности изучаемых явлений с использованием математического аппарата и другого сложного инструментария. Маржинальный анализ – это метод оценки и обоснования эффективности управленческих решений в бизнесе на основании причинно-следственной взаимосвязи объема продаж, себестоимости и прибыли и деления затрат на постоянные и переменные. Экономико-математический анализ выбирает наиболее оптимальный вариант решения экономической задачи, выявляют резервы повышения эффективности производства за счет более полного использования имеющихся ресурсов.

6.  По субъектам (пользователям анализа) различают внутренний и внешний анализ. Внутренний анализ проводится непосредственно на предприятии для нужд оперативного, краткосрочного и долгосрочного управления производственной, коммерческой и финансовой деятельностью. Внешний анализ проводится на основании финансовой и статистической отчетности органами хозяйственного управления, банками, финансовыми органами, акционерами, инвесторами и т.д.

7.  По степени охвата изучаемых объектов анализ делится на сплошной и выборочный. При сплошном анализе выводы делаются после изучения всех без исключения объектов, а при выборочном - по результатам обследования только части объектов, что позволяет ускорить аналитический процесс и выработку управленческих решений по результатам анализа.

Также существуют еще следующие виды анализа, которые можно классифицировать как нетрадиционные виды анализа: для определения производственных потенциалов предприятия, общей рыночной ситуации, изучения возможностей и угроз, исходящих из внешней среды используют SWOT-анализ. Для оценки макроэкономической среды, позиции компании на рынке, потенциала и направление бизнеса используют PEST-анализ. В целях анализа ассортиментного портфеля широкое применение в современных компаниях нашел АВС-анализ, RFM-анализ (Recency Frequency Monetary), анализ Дибба-Симкина. Об этих и других видах анализа более подробно будет рассказана в последующих главах.

По содержанию программы анализ может быть комплексным и тематическим. При комплексном анализе деятельность предприятия изучается всесторонне, а при тематическом – только отдельные ее стороны, представляющие в данный момент наибольший интерес.

Комплексный анализ хозяйственной деятельности – совокупность принципов, методов и приемов всестороннего изучения хозяйственной деятельности организации.

Тема 2. Информационная база анализа хозяйственной деятельности предприятия

 Цели изучения темы – ознакомиться информационной базой анализа хозяйственной деятельности предприятия.

Задачи изучения темы:

     Изучить информационное обеспечение анализа.

     Ознакомиться с требованиями, предъявляемыми к информации.

     Изучить классификацию информации.

     Изучить этапы проведения аналитической работы.

     Изучить документальное оформление результатов анализа.

Вопросы темы:

1.  Информационная база экономического анализа хозяйственной деятельности.

2.  Классификация информации.

3.  Этапы проведения аналитической работы.

4.  Документальное оформление результатов анализа.

Вопрос 1. Информационная база экономического анализа хозяйственной деятельности.

Результативность анализа во многом зависит от информационного и методического обеспечения. Все источники информации делятся на нормативно–плановые, учетные и внеучетные.

1.  Нормативная плановая информация подразделяется на технико-экономические нормативы и нормы и планы. Технико-экономические нормы во многом определяются непосредственно данными конструкторской и технологической подготовки производства. Плановые данные, нормативы и ценники условно называют постоянной информацией, так как плановые показатели, нормативы и ценники не изменяются в пределах месяца, квартала, а иногда и года, а если такие изменения есть – их стремятся отразить отдельно.

2.  Информация учетного характера - это данные бухгалтерского, статистического и оперативного учета, а также все виды отчетности, первичная учетная документация.

3.  Внеучетные источники информации - документы, регулирующие хозяйственную деятельность, а так же данные, характеризующие изменения внешней среды функционирования предприятия (договоры, рыночная информация, маркетинговые исследования и т.п.). 

Таблица 1. 

Требования предъявляемые к информации

Перечень требований к учетной информации	Характеристика требований
Уместность учетной и отчетной информации	Своевременность, ценность, полезность для прогнозирования и оценки результатов.
Достоверность информации	Правдивость, соответствие нормативным актам и результатам, нейтральность, возможность проверки, осмотрительность.
Сопоставимость	Обеспечение проведения динамического и структурного анализа.
Рациональность	Достаточность, оперативность, высокий коэффициент использования первичной информации, отсутствие излишних данных, умеренная стоимость.

Вопрос 2. Классификация информации. 

Экономическая информация крайне неоднородна; схема взаимосвязей отдельных ее видов отличается известной сложностью, к тому же отчетливо проявляется тенденция к их дальнейшему усложнению. Так, наряду с систематическим ростом объема информации ощущается ее нехватка для принятия управленческих решений. В то же время возрастание потока информации приводит к избыточности данных. Потребности научной организации управления вызывают необходимость изучения информационного потока в направлении, способствующем сдерживанию происходящего увеличения его объемов и ликвидации информационной недостаточности за счет устранения излишних данных. Экономический анализ, выступая основным потребителем информационных данных, используемых в процессе ретроспективного, текущего и перспективного анализа, должен выявить достоинства и недостатки действующей системы экономической информации.

Принципиальное значение для экономического анализа имеет классификация экономической информации по следующим признакам: стадиям образования; функциям в процессе управления; субъектам, проводящим анализ; объектам, которые характеризуются с помощью информации.

По стадиям образования различают первичную и вторичную (производную) информацию. Первичной информацией называется исходная информация, возникающая непосредственно в ходе производственно-хозяйственной деятельности. Вторичной называют такую информацию, которая получается (возникает) в результате обработки первичной информации. Вторичная информация, в свою очередь, подразделяется на промежуточную и результативную (итоговую).

По функциям в процессе управления экономическая информация подразделяется на информацию по конструкторской и технологической подготовке производства, нормативную, плановую, оперативную, бухгалтерскую и статистическую. На основе перечисленных видов информации оформляется отчетность как особый вид информации. Иногда при изучении отдельных сторон хозяйственной деятельности имеет смысл использовать и так называемые внеучетные и внеплановые данные. Взаимосвязь отдельных видов хозяйственного учета характеризуется тем, что: хозяйственная деятельность предприятия отражается с помощью всех видов учета — оперативного, бухгалтерского и статистического; в свою очередь, данные оперативного учета используются в бухгалтерском и статистическом учете, а данные бухгалтерского учета — в статистическом.

Большое значение имеет деление экономической информации по субъектам, проводящим анализ работы предприятия или его подразделения. Определенные виды информации поступают в различные отделы управления, лаборатории, руководителю и т.д. Совершенно определенная отчетность поступает во внешние организации: налоговые органы, банки, финансовые и статистические. Отсюда деление экономической информации на внутреннюю (внутреннего использования) и внешнюю. В свою очередь, внутренняя и внешняя информация также делится по подразделениям и организациям. Здесь особенно четко выступает требование, предъявляемое в экономической информации вообще: минимум информации для полного обеспечения принятия решений, вытекающих из функций органа.

Для экономического анализа очень важно подразделить информацию по объектам, которые характеризуются этой информацией, по назначению и цели ее использования. Объектами могут быть либо подразделения, либо отдельные стороны работы предприятия или подразделений.

Вопрос 3. Этапы проведения аналитической работы.

Экономический анализ состоит из нескольких этапов:

1.  Уточняются объекты, цель и задачи анализа, составляется план аналитической работы.

2.  Разрабатывается система синтетических и аналитических показателей, с помощью которых характеризуется объект.

3.  Собирается и подготавливается к анализу необходимая информация.

4.  Проводиться предварительный анализ бухгалтерской отчетности – экспресс–анализ. Дает общее представление о положении организации.

Далее проводиться более углубленный анализ:

1.  Анализ финансового состояния предприятия. Здесь изучается анализ ликвидности и платежеспособности организации, устанавливается тип ее финансовой устойчивости. Анализируются активы предприятия и источники их формирования. Проводиться анализ дебиторской и кредиторской задолженности.

2.  Анализ финансовых результатов и деловой активности предприятия – дает оценку эффективности предприятия. Анализируется прибыль и ее качество, источники ее формирования.

3.  Анализ ресурсов организации. Этот анализ заключается в оценке трудовых ресурсов и заработной платы работников организации. Анализируются основные средства и материальные ресурсы. Проводится анализ производства и реализации продукции и ее себестоимости.

4.  Комплексный анализ организации. На этом этапе проводится анализ вероятности банкротства и кредитоспособности анализируемого предприятия. Особое внимание уделяется преднамеренному банкротству.

5.  Вывод по результатам анализа и разработка рекомендаций. Завершающий этап аналитической работы.

Планирование аналитической работы – это важное условие, от которого зависит действенность и эффективность анализа. При проведении анализа составляются следующие планы:

1.  Комплексный план аналитической работы предприятия. В нем помечаются основные цели и задачи анализа, объекты, которые подлежат изучению, формируются основные показатели исследования. Указывается периодичность проведения анализа и основные исполнители анализа по-объектно. Он обычно составляется на один год.

2.  Тематические планы – планы по глобальным проблемам, которые требуют углубленного изучения. Данные планы также содержат объекты анализа, субъекты, этапы и сроки проведения аналитической работы, формы отчетности.

Вопрос 4. Документальное оформление результатов анализа.

Любые результаты аналитического исследования деятельности предприятия в целом или его подразделений должны быть оформлены в виде документов. Обычно это пояснительная записка (аналитический отчет), справка, заключение.

Пояснительная записка обычно составляется для внешних пользователей анализа. Если результаты анализа предназначены для внутрихозяйственного использования, то они оформляются в виде справки или заключения.

Она должна содержать общие вопросы, отражающие экономический уровень развития предприятия, условия его хозяйствования, характеристику ассортиментной и ценовой политики, конкурентоспособности продукции, широту рынков сбыта продукции, репутацию предприятия, его имидж в деловом мире. Необходимо также указать положение товаров на рынках сбыта, т.е. на какой стадии жизненного цикла находится каждый товар на рынке (внедрения, роста и развития, зрелости, насыщения и спада). Следует охарактеризовать реальных и потенциальных конкурентов, указать сильные и слабые стороны их бизнеса.

После этого необходимо отразить динамику показателей, характеризующих производственные и финансовые результаты, имущественное и финансовое состояние предприятия, его деловую активность, эффективность работы.

В пояснительной записке дается характеристика как положительных, так и отрицательных сторон деятельности предприятия за отчетный период, раскрываются объективные и субъективные, внешние и внутренние факторы, повлиявшие на производственные и финансовые результаты его работы, излагается перечень мероприятий, направленных на устранение недостатков и повышение эффективности функционирования предприятия в будущем.

Аналитическая часть пояснительной записки должна быть обоснованной, конкретной по стилю. Она может содержать аналитические расчеты, таблицы, где сгруппированы необходимые для иллюстрации данные, графики, диаграммы и т.д. При ее оформлении особое внимание нужно уделять выводам и предложениям по результатам анализа. Выводы и предложения должны быть всесторонне обоснованными и направленными на улучшение результатов хозяйственной деятельности, освоение выявленных внутрихозяйственных резервов.

Содержание справки или заключения по результатам анализа, в отличие от пояснительной записки, может быть более конкретным, акцентированным на отражении недостатков или достижений, выявленных резервов, способов их освоения. Здесь обычно не дается общая характеристика предприятия и условий его деятельности.

Бестекстовая форма представления результатов анализа — это постоянный макет типовых аналитических таблиц без пояснительного текста. Аналитические таблицы позволяют систематизировать, обобщить изучаемый материал и представить его в пригодной для восприятия форме. Аналитические таблицы должны быть наглядными и простыми.

Такой порядок оформления результатов анализа в последнее время находит все большее применение. Он рассчитан на высококвалифицированных работников, способных самостоятельно разобраться в обработанной и систематизированной информации и принять необходимые решения. Бестекстовый анализ повышает его действенность, так как при этом сокращается разрыв между выполнением анализа и использованием его результатов.

Наиболее существенные результаты анализа могут заноситься в специально предусмотренные для этого разделы экономического паспорта предприятия. Наличие таких данных за несколько лет позволяет рассматривать их в динамике

Тема 3. Методология и методика экономического анализа

Цели изучения темы – ознакомиться с методологией и методикой экономического анализа.

Задачи изучения темы:

     Изучить методологию и методику экономического анализа.

     Ознакомиться с системой показателей экономического анализа.

     Изучить приемы и методы экономического анализа.

     Освоить методику факторного анализа.

Вопросы темы:

1.  Понятие методологии и методики экономического анализа.

2.  Система показателей экономического анализа.

3.  Приемы и методы экономического анализа.

4.  Методика факторного анализа и моделирование в факторном анализе.

5.  Способы измерения влияния факторов в факторном анализе

Вопрос 1. Понятие методологии и методики экономического анализа.

Каждая наука имеет свой метод как общий подход к исследованию, который конкретизируется в методике. Метод – «как» познается экономическое явление или процесс. Другими словами метод – это способ исследования своего предмета. Способы исследования предмета экономического анализа (причинно-следственных связей) базируются на всеобщем диалектическом методе познания.

Диалектика исходит из того, что изучаемые явления берутся в их взаимосвязи и взаимообусловленности, их движении, изменении и развитии; при этом развитие понимается как борьба противоположностей, отражающая объективные законы самой действительности. Основные принципы метода экономического анализа отражают следующие основные черты:

1.  одной из характерных черт метода экономического анализа является необходимость постоянных сравнений;

2.  необходимость изучения внутренних противоречий, положительных и отрицательных сторон каждого явления, каждого процесса;

3.  изучение хозяйственной деятельности организаций должно проводиться с учетом всех взаимосвязей. Ни одно явление не может быть правильно понято, если оно рассматривается изолированно, без связи с другими;

4.  экономический анализ способен устанавливать причинно-следственные связи и давать им количественную характеристику, т.е. обеспечивать измерение влияния факторов на результаты деятельности;

5.  каждый процесс, каждое экономическое явление надо рассматривать как систему, как совокупность многих элементов, связанных между собой. Из этого вытекает необходимость системного подхода к изучению объектов анализа, что является еще одной его характерной чертой;

6.  важной методологической чертой анализа является разработка и использование системы показателей, необходимой для комплексного, системного исследования причинно-следственных связей экономических явлений и процессов в хозяйственной деятельности предприятия.

Таким образом, метод экономического анализа – это диалектический подход, способы и приемы изучения, измерения и обобщения влияния многочисленных факторов на результаты деятельности организации как экономической системы.

Метод реализуется через конкретные методики в зависимости от особенностей целей, задач, объектов, способов и технических средств исследования.

Методика экономического анализа – это совокупность правил, способов и приемов для выполнения исследований или какой-либо аналитической работы. Она всегда конкретна и включает в себя следующие элементы:

     Задачи исследования.

     Цели и объект исследования.

     Способы и приемы экономического анализа.

     Сроки проведения экономического анализа.

     Отчет о проведенном исследовании.

В экономическом анализе различают общую и частные методики анализа.

Общая методика – система исследования, которая одинаково используется при изучении разных объектов экономического анализа в различных отраслях национальной экономики. Например, методика анализа ликвидности баланса.

Частные методики конкретизируют общую относительно определенных отраслей экономики, типов производства, объектов исследования, видов анализа.

Методология (философия методики) экономического анализа состоит из метода как общего подхода к исследованиям и конкретной методики как совокупности специальных приемов (методов), применяемых для обработки и анализа экономической информации.

Вопрос 2. Система показателей экономического анализа.

Хозяйственно-финансовая деятельность промышленных, торговых и иных предприятий измеряется многочисленными экономическими показателями, которая сводиться в определенную систему.

Стоимостные и натуральные (в зависимости от положенных в основу измерителей). Использование стоимостных показателей вытекает из наличия товарного производства и товарного обращения, товарно-денежных отношений и действия закона стоимости в условиях свободного рынка. Важными стоимостными показателями на промышленных предприятиях является показатель реализованной продукции и показатель товарной продукции. В состав товарной продукции входят готовые изделия, реализуемые полуфабрикаты, выполненные работы и оказанные услуги промышленного характера. Показатель товарной продукции в большей степени, чем валовой, позволяет сделать в аналитическом исследовании переход к показателю реализованной продукции.

Натуральные показатели используются в плановой и учетно-аналитической практике всех предприятий. Применение конкретного измерителя зависит от специфики производства и от физических свойств продукции. Например, продукция обувной промышленности измеряется в парах обуви (по видам, размерам, сортам); продукция ликеро-водочной промышленности измеряется в декалитрах; мукомольной промышленности – в тоннах, в сельском хозяйстве натуральными показателями характеризуются сбор сельскохозяйственной продукции (картофель, овощи, зерно и т.д.).

Количественные и качественные показатели - в зависимости от того какая сторона явления измеряется, используются для выражения абсолютных и относительных величин, характеризующих объем производства и реализации продукции, его структуру и другие стороны работы предприятий. Количественные показатели могут выражаться как в стоимостном, так и натуральном измерителях. Например, количественными показателями являются объем реализованной продукции в рублях, выпуск продукции текстильным комбинатом в метрах, оптовый товарооборот по той или иной товарной группе в рублях и натуральных показателях и т.д. В количественных показателях измеряется поголовье животных в сельском хозяйстве.

Качественные показатели используются для оценки выпущенной продукции с точки зрения ее соответствия установленным требованиям (стандартам, техническим условиям, образцам), для оценки экономической эффективности трудовых, материальных и денежных затрат.

Объемные и удельные показатели. Объемные показатели – это величины оптового и розничного товарооборота, оборотных средств, издержек обращения, прибыли. Удельные показатели – это вторичные, производными от соответствующих объемных показателей. Выпуск продукции и количество рабочих – объемные показатели, а отношение первого ко второму, т.е. выработка продукции на одного рабочего, – удельный показатель.

Вопрос 3. Приемы и методы экономического анализа.

К одному из важнейших элементов методики экономического анализа относится выбор способов (приемов, методов) исследования, которые используются в качестве инструментов аналитического процесса.

К стандартным приемам экономического анализа относятся:

     Горизонтальный анализ – анализ во времени, применяются абсолютные изменения (прирост или уменьшение) и относительные изменения (темп роста и темп прироста).

     Вертикальный анализ – изучение показателей в структуре, изучается темп роста и темп прироста.

     Трендовый анализ – анализ динамических (временных) рядов показателей хозяйственной деятельности, расщепление уровня ряда на его составляющие, выделение основной линии развития – тренда. Линия тренда отражает долгосрочное основное развитие показателя. Для выявления тренда используются различные приемы сглаживания, выравнивания и т.п.

     Факторный анализ – методика изучения и измерения влияния факторов на результативный показателей (подробно будет рассмотрено в следующей главе).

     Метод финансовых коэффициентов – основан на относительных показателях (коэффициентах).

На определенных этапах анализа деятельности организации используются различные методы исследования хозяйственных процессов и их результатов.

На этапе логического осмысления экономического явления или (процесса) используются качественные методы экономического анализа. Они устанавливают взаимосвязи между отбираемыми исходными показателями на начальном этапе любой методики анализа, которая с помощью качественных методов приобретает структурно-логический вид. Качественные методы применяются также на заключительном этапе анализа – этапе обобщения и оценки полученных результатов.

С помощью количественных методов экономическая информация обрабатывается, преобразуется, систематизируется, определяется влияние факторов, подсчитываются неиспользованные резервы и т.п.

Способ сравнения – важнейший метод экономического анализа - это научный способ познания, в процессе которого явления или предметы сопоставляются с целью определения общих черт либо различий. Основные виды сравнения, применяемые в экономическом анализе:

     Сравнение фактических (отчетных) показателей с плановыми или нормативными.

     Сравнение фактических (отчетных) показателей с показателями прошлых периодов (при исследовании тенденций развития).

     Межхозяйственные сравнения - сравнение показателей исследуемого предприятия с показателями других предприятий, среднеотраслевыми показателями (при выявлении резервов).

     Сравнение результатов деятельности организации до и после изменения фактора (например, рост объема продаж после увеличения расходов на рекламу).

Сравнение является начальной стадией анализа хозяйственной деятельности. В последующем должны быть исследованы причины выявленных отклонений по анализируемым показателям.

Абсолютные показатели показывают количественные размеры явления безотносительно к размеру других явлений в единицах меры, веса, объема, продолжительности, площади, стоимости и т.д. Абсолютное отклонение – это разность между фактическим и базовым значением показателя.

Относительные показатели (проценты, коэффициенты и индексы) наиболее применимы в вертикальном анализе, широко используются для дополнения абсолютных значений изучаемых показателей. Относительное отклонение определяются делением одной величины показателя на другую, которая принимается за базу сравнения.

Средние показатели дают обобщенную оценку изучаемым процессам и явлениям. В экономическом анализе применяются: средняя арифметическая, средняя геометрическая, используемая при исчислении средних темпов роста индексов и коэффициентов, средняя гармоническая, средняя хронологическая.

Способы группировки предполагает составление специальных аналитических таблиц, которые позволяют выявить характер взаимосвязи между анализируемыми показателями, позволяют обнаружить закономерности, тенденции и выявить взаимодействие между изучаемыми явлениями, объектами, показателями. Группировочный признак должен быть основным. Например, при анализе издержек группировка статей идет по признаку зависимости их от объема производства. Результатом группировки является построение группировочных таблиц.

Графический способ анализа являются средством иллюстрации хозяйственных процессов и методом изучения экономики. При графическом способе зависимость между показателями изображается при помощи диаграммы или графика.

Способ выражения зависимости с помощью формулы называется аналитическим. В экономическом анализе для изображения функции одного аргумента пользуются в основном прямоугольными координатами.

Табличное отражение данных. Заключается в составлении аналитических таблиц. Существуют три вида таблиц: простые, групповые и комбинированные. В простых таблицах перечисляются составляющие изучаемого объекта. В групповых таблицах составляющие изучаемого объекта объединяются в группы по одному признаку. В комбинированных таблицах представлена разбивка на группы и подгруппы по нескольким признакам.

Балансовый метод. Балансовый метод служит в основном для отражения соотношений, пропорций двух групп взаимосвязанных и уравновешенных экономических показателей, результаты которых должны быть тождественными. Кроме привычного бухгалтерского баланса в анализе используются трудовые, товарные, денежные балансы. Они могут быть плановыми и фактическими (отчетными). При помощи этих балансов планируются образование и распределение отдельных видов материалов, продукции, денежных средств, трудовых ресурсов.

Эвристические методы анализа - это неформальные методы решения экономических задач, связанных со сложившейся хозяйственной ситуацией, на основе интуиции, прошлого опыта, экспертных оценок специалистов и других методов. Они включают в себя набор неформальных приемов и способов, позволяющих руководству предприятия решать поставленные задачи. К наиболее применяемым на практике можно отнести следующие методы:

     метод мозгового штурма - опрос специалистов (группы специалистов) о предлагаемом решении какой-либо задачи. Каждый участник предлагает свое решение поставленной задачи. В результате этого опроса выбирается лучшее решение;

     метод экспертных оценок - каждый специалист-эксперт оценивает, предлагаемые ему группы решений. Эти решения могут быть оценены в баллах, например, по десятибалльной системе. В конечном итоге выбирается вариант решения по среднему взвешенному показателю.

Вопрос 4. Методика факторного анализа и моделирование в факторном анализе.

Все явления и процессы хозяйственной деятельности предприятий находятся во взаимосвязи, взаимозависимости и взаимообусловленности. Одни из них непосредственно связаны между собой, другие – косвенно. Каждое явление можно рассматривать и как причину, и как результат. Если тот или иной показатель рассматривается как следствие, как результат действия одной или нескольких причин и выступает в качестве объекта исследования, то при изучении взаимосвязей его называют результативным показателем.

Показатели, определяющие поведение результативного признака, называются факторными.

Каждый результативный показатель зависит от многочисленных и разнообразных факторов. Чем детальнее исследуется влияние факторов на величину результативного показателя, тем точнее результаты анализа и оценка качества труда предприятий.

Под факторным анализом понимается методика комплексного и системного изучения и измерения воздействия факторов на величину результативных показателей.

Различают следующие виды факторного анализа:

     Детерминированный факторный анализ представляет собой методику исследования влияния факторов, связь которых с результативным показателем носит функциональный характер, т.е. результативный показатель может быть представлен в виде произведения, частного или алгебраической суммы факторов.

     Стохастический анализ представляет собой методику исследования факторов, связь которых с результативным показателем в отличие от функциональной является неполной, вероятностной (корреляционной).

     При прямом факторном анализе исследование ведется дедуктивным способом - от общего к частному. Обратный факторный анализ осуществляет исследование причинно-следственных связей способом логической индукции - от частных, отдельных факторов к обобщающим.

     Одноступенчатый факторный анализ используется для исследования факторов только одного уровня (одной ступени) подчинения без их детализации на составные части.

     При многоступенчатом факторном анализе проводится детализация факторов на составные элементы с целью изучения их сущности.

     Статический факторный анализ применяется при изучении влияния факторов на результативные показатели на соответствующую дату. Динамический факторный анализ представляет собой методику исследования причинно-следственных связей в динамике.

     Ретроспективный факторный анализ изучает причины изменения результатов хозяйственной деятельности за прошлые периоды.

     Перспективный факторный анализ исследует поведение факторов и результативных показателей в перспективе.

Основные этапы факторного анализа:

1.  Отбор факторов для анализа исследуемых показателей.

2.  Классификация и систематизация их с целью обеспечения системного подхода.

3.  Моделирование взаимосвязей между результативными и факторными показателями.

4.  Расчет влияния факторов и оценка роли каждого из них в изменении величины результативного показателя.

5.  Работа с факторной моделью (ее практическое использование для управления экономическими процессами).

Моделирование – это один из важнейших методов научного познания, с помощью которого создается модель (условный образ) объекта исследования.

Сущность моделирования заключается в том, что взаимосвязь исследуемого показателя с факторными передается в форме конкретного математического выражения.

В экономическом анализе принято выделять следующие основные типы моделей, используемые в экономическом анализе:

     дескриптивные – модели описательного характера, основанные на использовании информации, содержащейся прежде всего в бухгалтерской отчетности;

     предикативные – модели предсказательного, прогностического характера, применяемые для прогнозирования доходов предприятия и его будущего финансового состояния;

     нормативные – модели сравнения фактических результатов с ожидаемыми бюджетными.

Экономико-математическая модель должна быть адекватной действительности, отражать существенные стороны и связи изучаемого объекта.

В факторном анализе различают модели: детерминированные (функциональные), стохастические (корреляционные).

С помощью детерминированных факторных моделей исследуется функциональная связь между результативным показателем (функцией) и факторами (аргументами).

При создании детерминированных факторных моделей необходимо выполнять ряд требований:

     факторы, включаемые в модель, должны реально существовать, а не быть надуманными абстрактными величинами или явлениями;

     факторы, входящие в модель, должны находиться в причинно-следственной связи с изучаемым показателем;

     все показатели факторной модели должны быть количественно измеримыми, т.е. иметь единицу измерения и необходимую информационную базу;

     факторная модель должна обеспечивать возможность измерения влияния отдельных факторов, т.е. в ней должна учитываться соразмерность изменений результативного и факторных показателей, а сумма влияния отдельных факторов должна равняться общему приросту результативного показателя.

В детерминированном анализе выделяют следующие типы наиболее часто встречающихся факторных моделей.

1.  Аддитивные модели: 

 

Они используются в тех случаях, когда результативный показатель представляет собой алгебраическую сумму нескольких факторных показателей.

2.  Мультипликативные модели: 

 

Этот тип моделей применяется в том случае, когда результативный показатель представляет собой произведение нескольких факторных показателей.

3.  Кратные модели: 

 

Они применяются в том случае, когда результативный показатель получают делением одного факторного показателя на величину другого.

4.  Смешанные (комбинированные) модели - сочетание в различных комбинациях предыдущих моделей:

 и т.д.

Преобразование факторных моделей. Применительно к классу детерминированных факторных систем различают следующие основные приемы моделирования:

Метод удлинения - замена фактора в числителе исходной факторной системы на сумму однородных показателей. В результате может быть получена смешанная или аддитивная модель с новым набором факторов.

Метод формального разложения - замена фактора в знаменателе на сумму однородных показателей. В результате может быть получена смешанная модель.

Метод расширения - умножение числителя и знаменателя дроби на один или несколько новых показателей. В результате может быть получена мультипликативная или смешанная модель.

Метод сокращения - деление числителя и знаменателя дроби на один и тот же новый показатель. В результате получается кратная, мультипликативная или смешанная модель с новым набором факторов.

Вопрос 5. Способы измерения влияния факторов в факторном анализе. 

Одной из главных задач анализа является изучение причин, влияющих на изменение различных экономических показателей. Цель факторного анализа - количественное измерение влияния каждого отдельно взятого фактора.

В детерминированном анализе для этого используются следующие способы:

Способ цепной подстановки. Это наиболее универсальный способ, так используется для всех видов детерминированных моделей: аддитивных, мультипликативных, кратных и смешанных. Этот способ позволяет определить влияние отдельных факторов на изменение величины результативного показателя путем постепенной замены базисной величины каждого факторного показателя в объеме результативного показателя на фактическую в отчетном периоде.

Математическое описание способа цепных подстановок при использовании его на примере четырехфакторной мультипликативной зависимости выглядит следующим образом:

,

,

где

 - величина результирующего показателя базисного периода;

 - величина результирующего показателя фактического отчетного периода;

 - факторы влияющие на результативный показатель.

Последовательные подстановки имеют следующие зависимости: 

,

,

.

Расчет влияния каждого фактора на результирующий показатель вычисляется следующим образом:

, 

,

,

.

Баланс отклонений имеет вид:

.

Используя способ цепной подстановки, необходимо помнить:

1.  В первую очередь нужно учитывать изменение количественных, а затем качественных показателей.

2.  Количество условных показателей на один меньше, чем число факторов.

Для многофакторных моделей чаще всего применяется прием прямого счета с использованием аналитических таблиц. Для реализации этого приема строится специальная аналитическая таблица. Рассмотрим макет таблицы для четырехфакторной модели y = f(a,b,c,d) (табл. 2). 

Таблица 2.

  Расчет влияния факторов на изменение результативного показателя методом прямого счета 

Подстановки	Взаимодействующие факторы				Результативный показатель	Влияние фактора
	a	b	C	d
1.Базовые значения факторов.						Х
2. Изменение фактора а.
3. Изменение фактора b.
4. Изменение фактора c.
5. Изменение фактора d.
Совокупное влияние факторов.	x	x	x	x	Х

Для мультипликативных моделей также можно применять метод цепных подстановок с использованием индексов. Расчет влияния факторов для трехфакторной мультипликативной модели  с помощью этого приема выполняется по формулам: 

где

 - индекс изменения фактора a ;

 - индекс изменения фактора b;

 - индекс изменения фактора с;

 - базисное значение результативного показателя.

Способ абсолютных разниц применяется для расчета влияния факторов на прирост результативного показателя в детерминированном анализе, но только в мультипликативных моделях и моделях мультипликативно-аддитивного типа:

При его использовании величина влияния факторов рассчитывается умножением абсолютного прироста значения исследуемого фактора на базовую (плановую) величину факторов, которые находятся справа от него, и на фактическую величину факторов, расположенных слева от него в модели.

Порядок аналитических расчетов на четырехфакторной мультипликативной зависимости выглядит следующим образом.

где

 - величина результирующего показателя базисного периода;

 - величина результирующего показателя фактического отчетного периода;

 - факторы влияющие на результативный показатель.

Расчеты влияния исследуемых факторов представляют следующую зависимость:

где

Баланс отклонений имеет вид:

С помощью способа абсолютных разниц получаются те же результаты, что и способом цепной подстановки. Здесь также необходимо следить за тем, чтобы алгебраическая сумма прироста результативного показателя за счет отдельных факторов равнялась его общему приросту.

Индексный метод основан на относительных показателях динамики, пространственных сравнений, выполнения плана, выражающих отношение фактического уровня анализируемого показателя в отчетном периоде к его уровню в базисном периоде (или к плановому, или по другому объекту).

Индексы – относительные показатели, характеризующие изменение сложного явления с функциональными связями, составные части которого непосредственно несоизмеримы.

Важным составным элементом индекса является его вес или коэффициент сведения частей разнородной совокупности к единому показателю. Он должен сохранить модель структуры изучаемого явления в динамики.

Принято при исчислении объемных индексов в качестве веса использовать цены , а при исчислении индексов качественных показателей - объемы .

Основной формой экономического индекса является агрегатный, характеризующий изменение уровня развития всей сложной совокупности.

С помощью агрегатных индексов можно выявить влияние различных факторов на изменение уровня результативных показателей в мультипликативных и кратных моделях.

Исчисляют агрегатный индекс по формулам:

Индекс объемов:

Индекс качеств (цены)

Индекс оборотов

, 

где

– цена отчетного и базисного периода;

- количество в отчетном и базисном периоде.

В зависимости от сроков исчисления различают базисные и цепные индексы. При базисных индексах за базу сравнения принимается показатель одного года (постоянная величина). Когда за базис для каждого последующего периода принимается показатель предыдущего периода (переменная величина), называется цепным.

Описанные выше способы основаны на методе элиминирование, исключения воздействия всех факторов на результативный показатель, кроме одного. С остальными методами можно ознакомиться в учебнике «Экономический анализ» под общей редакцией Косоруковой.

Стохастический анализ – представляет собой исследование влияния факторов на результативный показателей, связь которых имеет вероятный (корреляционный) характер. При стохастическом моделировании используется например корреляционный метод или метод линейного программирования. Такие модели имеет формальный характер. За параметрами этих моделей часто нет экономического смысла.

Корреляционный анализ позволяет решить следующие задачи:

     определить изменение результативного показателя под воздействием одного или нескольких факторов, то есть определить, на сколько изменяется величина результативного показателя при изменении факторного показателя на единицу измерения;

     установить относительную степень зависимости результативного показателя от каждого фактора.

Для изучения связи одного факторного и результативного показателей используется парная корреляция, а при изучении взаимодействия нескольких факторов с результативным показателем – множественная корреляция.

Линейное программирование – это метод, заключающийся в нахождении экстремальных (максимальных или минимальных) значений линейной функции многих переменных при наличии линейных ограничений. Он позволяет выбрать оптимальный вариант из значительного количества альтернатив путем решения системы линейных уравнений. Несмотря на относительную простоту, линейное программирование связано с большим количеством трудоемких вычислений. Условиями применения этого метода для решения экономических задач являются:

     количественная ограниченность изучаемых факторов;

     взаимозаменяемость факторов.

Теория игр – это раздел прикладной математики, изучающий методы обоснования оптимальных решений в конфликтных ситуациях.

Теория массового обслуживания рассматривает разнообразные процессы в экономике как процессы обслуживания, то есть удовлетворения каких-либо запросов или заказов.

Для разработки стохастических моделей требуются значительные объемы информации. Чем больше информационные объемы, тем точнее получаются стохастические модели. Основной недостаток стохастических моделей – трудность анализа процессов и явлений, которые хотя и взаимосвязаны, но протекают не синхронно во времени. Положительные качества стохастических моделей – простота, доступность алгоритмизации и программирования (Excel, MathCad, Mathlab) делают построение моделей относительно несложным.

Тема 4. Анализ внешней среды предприятия

Цели изучения темы – ознакомиться с методами анализа внешней среды предприятия, осуществить на практике один из методов внешнего анализа.

Задачи изучения темы:

     Освоить методику SWOT-анализа.

     Освоить методику PEST-анализа.

     Изучить принцыпы построения Модели конкурентных сил М. Портера (Модель «5 сил» Портера).

     Понять концепцию Бенчмаркинга. 

Вопросы темы:

1.  Значение и место анализа внешней среды в комплексном анализе хозяйственной деятельности предприятия.

2.  Методы анализа внешней среды (маркетингового анализа) предприятия.

Вопрос 1. Значение и место анализа внешней среды в комплексном анализе хозяйственной деятельности предприятия.

Анализ внешней среды необходим для получения данных о состоянии и объемах производства, динамики предложения товаров (работ, услуг) на рынке, трудностях развития отрасли, в которой функционирует предприятие, и влияющих на отрасль факторах.

Цель отраслевого анализа - получение общего представления о рынке предложения продукции и использование данных для принятия дальнейших решений о вступлении (не вступлении) или уходе из данного бизнеса. Под отраслью для целей анализа понимается совокупность производителей и потребителей определенной группы товаров, сходных по своему потребительскому назначению (группа фирм, чья продукция имеет настолько сходные качества, что борьба идет за одних и тех же покупателей).

Внешнюю среду предприятия условно делят на две части: макроокружение и микроокружение. На макроокружение компании трудно оказывать значительное влияние или контролировать его процессы. Динамика микроокружения может напрямую зависеть от выбора стратегии предприятия.

Для получения полной и достоверной информации проводят детальное изучение всех параметров, отражающих рыночный потенциал отрасли в динамике: объемы и динамика сбыта продукции (работ услуг) на рынке, основные участники рынка, структура рынка, количество конкурентов, потребительский спрос.[2]

Вопрос 2. Методы анализа внешней среды (маркетингового анализа) предприятия.

Для определения производственных потенциалов предприятия, общей рыночной ситуации, изучения возможностей и угроз, исходящих из внешней среды и для определения стратегических целей компании используют SWOT-анализ.

SWOT — метод анализа, заключающийся в разделении факторов и явлений на четыре категории: strengths (сильные стороны), weaknesses (слабые стороны), оpportunities (возможности) и threats (угрозы).

SWOT был впервые предложен в 1963 году в Гарварде на конференции по проблемам бизнеса и политики. Первоначально он был основан на озвучивании и структурировании информации о текущей ситуации и тенденциях на рынке. В 1965 году профессора Гарвардского университета предложили технологию использования SWOT-модели для разработки стратегии поведения фирмы. Поскольку SWOT-анализ не содержит экономических категорий, он нашел применение в самых различных областях деятельности. В частности, SWOT-анализ применяют для определения позиции фирмы на рынке.

SWOT-анализ позволяет систематизировать всю имеющуюся информацию и принимать взвешенные решения, касающиеся развития бизнеса, выбрать оптимальный путь развития, избежать опасностей и максимально эффективно использовать имеющиеся в распоряжении предприятия ресурсы и рыночные возможности.

Проведение SWOT-анализа заключается в заполнении «матрицы SWOT-анализа». В соответствующие ячейки матрицы необходимо занести сильные и слабые стороны предприятия, а также рыночные возможности и угрозы (рис. 2).

На первом этапе SWOT-анализа определяют сильные и слабые стороны предприятия.

Сильные стороны предприятия (Strengths) — то, в чем оно преуспело или какая-то особенность, предоставляющая вам дополнительные возможности. Сила может заключаться в имеющемся опыте, доступе к уникальным ресурсам, наличии передовой технологии и современного оборудования, высокой квалификации персонала, высоком качестве выпускаемой продукции, известности торговой марки и т.п.

Рис. 2. Матрица SWOT-анализа

Слабые стороны предприятия (Weaknesses) — это отсутствие чего-то важного для функционирования предприятия или то, что пока не удается по сравнению с другими компаниями и ставит в неблагоприятное положение. Это может быть слишком узкий ассортимент выпускаемых товаров, плохая репутация компании на рынке, недостаток финансирования, низкий уровень сервиса.

Для проведения данного этапа анализа определяют перечень параметров для оценки. По каждому параметру определяют, что является сильной, а что является слабой стороной. Затем заполняется таблица: в первый столбец записывают параметр оценки, а во второй и третий — те сильные и слабые стороны предприятия, которые существуют в этом направлении (таблица).

После этого из всего списка сильных и слабых сторон предприятия необходимо выбрать наиболее важные и записать их в соответствующие ячейки матрицы SWOT-анализа. Оптимальным считается, если возможно ограничиться 7-10 сильными и таким же количеством слабых сторон.

На втором этапе анализа определяют рыночные возможности и угрозы предприятия.

Рыночные возможности (Opportunities) — это благоприятные обстоятельства, которые предприятие может использовать для получения преимущества. Это может быть ухудшение позиций конкурентов, резкий рост спроса на продукцию, появление новых технологий производства, рост уровня доходов населения. Следует отметить, что возможностями с точки зрения SWOT-анализа являются не все возможности, которые существуют на рынке, а только те, которые может использовать исследуемое предприятие.

Рыночные угрозы (Threats) — события, наступление которых может оказать неблагоприятное воздействие на предприятие. Это выход на рынок новых конкурентов, рост налогов, изменение вкусов покупателей, снижение числа покупателей или их доходов и др.

Также как и на первом этапе анализа составляется перечень по которому необходимо оценить рыночную ситуацию. Каждый пункт перечня относят либо к рыночным возможностям предприятия либо расценивают как угрозу.

Из всего перечня выберают наиболее важные возможности и угрозы и заносят их в матрицу SWOT-анализа. Для этого каждую возможность (или угрозу) необходимо оценить по двум параметрам, задав два вопроса: «Насколько высока вероятность того, что это случится?» и «Насколько это может повлиять на предприятие?». Необходимо выбрать те события, которые произойдут с большой долей вероятности и окажут заметное влияние на бизнес.

На третьем этапе анализа, пользуясь матрицей, проводят сопоставление имеющихся у предприятия сильных и слабых стороны с рыночными возможностями и угрозами. Это позволяет получить ответ на ряд вопросов: «Как можно воспользоваться открывающимися возможностями, используя сильные стороны предприятия?», «Какие слабые стороны предприятия могут в этом помешать?», «За счет каких сильных сторон можно нейтрализовать существующие угрозы?», «Каких угроз, усугубленных слабыми сторонами предприятия, нужно больше всего опасаться?».

Заполнив матрицу SWOT-анализа можно обнаружить что:

     определились основные направления развития предприятия (ячейка 1, показывающая, как можно воспользоваться открывающимися возможностями);

     выделены основные проблемы предприятия, подлежащие скорейшему решению для успешного развития бизнеса (остальные ячейки матрицы).

Для оценки макроэкономической среды, позиции компании на рынке, потенциала и направление бизнеса используют PEST-анализ.

PEST-анализ— это инструмент, позволяющий выявить политические (Political), экономические (Economic), социальные (Social) и технологических (Technological) аспектов внешней среды, которые могут повлиять на деятельность предприятия. применяется в качестве инструмента анализа макроэкономической среды компании. Для простоты и удобства анализа все факторы принято совместно рассматривать в виде четырехпольной таблицы (рис. 3).

PEST-анализ рекомендуется проводить по методу «мозгового штурма» в несколько этапов.

На первом этапе участники анализа определяют и указывают временной отрезок, на который рассчитан анализ, выделяют и записывают на доске или большом листе бумаги наиболее крупные факторы внешней среды по каждому из четырех рассматриваемых блоков.

На втором этапе по каждому из выделенных крупных факторов определяются и записываются те явления и события, которые особенно сильно могут воздействовать в будущем на предприятие. 

Рис. 3. Матрица PEST–анализа

На третьем этапе выделенные факторы следует разделить на положительные и отрицательные, создающие для предприятия новые ограничения и угрозы.

На четвертом этапе рекомендуется задать ряд вопросов по каждому из выявленных положительных факторов, сформулировать и затем зафиксировать письменно ответы на них.

На пятом шаге задаются аналогичные вопросы по каждому из факторов, которые могут оказать отрицательное влияние. Исходя из полученных результатов, вносятся необходимые поправки в работу предприятия.

Главная задача PEST-анализа – это прогнозирование изменения существенных факторов внешней среды, которые могут оказать реальное влияние на деятельность предприятия в перспективе. В зависимости от динамики изменения тех или иных факторов какие-то из них будут улучшаться, а какие-то – ухудшаться. Задача разрабатываемой стратегии развития предприятия – учесть данный прогноз и максимально нейтрализовать негативное влияние этих факторов.

Для изучения рыночных возможностей продукта общепринята Модель конкурентных сил Портера (Модель «5 сил» Портера).

Концепция Майкла Портера выделяет пять основных рыночных сил, которые, по его мнению, определяют интенсивность конкуренции в любой отрасли:

1.  Сила потребителей (имеют ли потребители больший выбор, откажутся ли они от продукта при повышении цен).

В ряде случаев покупатели могут влиять на рыночные цены:

     когда они совершают закупки в больших объемах, что позволяет им требовать снижения цен;

     когда они существенно заинтересованы в экономии средств, поскольку приобретаемый ими товар составляет значительную часть их общих издержек;

     когда они покупают стандартные продукты или товары, в цену которых входит плата за доставку и обслуживание;

     когда они стоят перед необходимостью нести небольшие издержки переключения;

     когда они имеют низкие доходы;

     когда они сами имеют возможность производить данный продукт;

     когда они озабочены качеством приобретаемого продукта;

     когда они обладают полной рыночной информацией.

2.  Угроза появления аналогичной продукции (существуют ли у продукта товары-заменители (субституты), которые ограничивают потенциал продукции анализируемой компании).

Портер отмечает, что заменители становятся особенно серьезной угрозой в том случае, когда дают покупателям не просто альтернативные продукты и услуги, но и существенно улучшают соотношение цена/потребительские качества.

3.  Сила поставщиков (способны ли поставщики добиваться повышения цен на свою продукцию).

По мнению Портера, поставщики, объединенные в ассоциации, обладают значительным могуществом, в следующих случаях:

     когда в отрасли, в которой действуют поставщики, доминируют несколько компаний и существует более высокий уровень концентрации производства, чем в отрасли покупателей;

     когда у поставляемого товара нет товаров заменителей;

     когда существенная часть продаж конкретного поставщика не зависит от конкретного покупателя;

     когда продукция поставщика в каком-то отношении уникальна или же попытки покупателя найти продукт-заменитель связаны с большими издержками и трудностями;

     когда поставщики создают реальную угрозу «форвардной интеграции» – группа поставщиков может стать конкурентом покупателю, используя продаваемые ими ресурсы и (или) продукты для производства товара, который в настоящее время производит покупатель.

4.  Противостояние существующих производителей (сколько компаний борется за существующие рынки сбыта, какие методы конкуренции используются).

По мнению Портера, конкуренция ожесточеннее в тех отраслях, где доминируют следующие условия:

     в отрасли конкурирует много фирм, или конкурирующие фирмы примерно равны по величине и (или) объему ресурсов, которыми располагают;

     исследуемая отрасль развивается медленно;

     у фирм высокие постоянные издержки;

     производители несут большие расходы на хранение продукции;

     производители вынуждены считаться со сроками, в течение которых необходимо продать продукт;

     имеются серьезные препятствия для выхода из отрасли.

5.  Угроза появления новых конкурентов (связана с проблемами, с которыми может столкнуться новый производитель, появившийся в отрасли). Портер выделяет следующие барьеры, затрудняющие доступ новых конкурентов на рынок:

     экономия за счет увеличения масштабов производства;

     известные торговые марки;

     потребность в высоких капиталовложениях;

     издержки переключения потребителей на новые товары.

В настоящее время на предприятиях находит применение Бенчмаркинг (Benchmarking) — аналитическая деятельность, посредством которой фирма изучает продукцию и маркетинговый процесс используемые прямыми конкурентами и фирмами, работающими в подобных областях.

Родиной бенчмаркинга считается США. Однако в истории есть сведения о более раннем использовании бенчмаркинга. В Японии бенчмаркинг соотносится по содержанию с японским словом «dantotsu», означающим «усилие, беспокойство, желание лучшего (лидера) стать еще лучшим (лидером)». Бенчмаркинг впервые появился в 1972 году. Тогда исследовательская и консалтинговая организация PIMS (воздействие маркетинговой стратегии на прибыль) установила, что для того, чтобы найти эффективное решение в области конкуренции, необходимо знать лучший опыт других предприятий, которые имеют успех в похожих условиях.

Бенчмаркинг – это способ обнаружения того, что другие делают лучше, изучение, усовершенствование и применение их методов работы на своем предприятии. Он способствует открытости и повышению эффективности бизнеса: предоставляет организации сигналы раннего предупреждения об ее отставании; выясняет уровень организации по сравнению с лучшими организациями в мире; ведет к быстрому внедрению новых подходов при меньшем риске; сокращает затраты на процесс улучшения продукции (работ, услуг).

Концепция бенчмаркинга – анализ превосходства, является вспомогательным средством для сбора информации, необходимой предприятию, чтобы постоянно повышать производительность, качество и быть впереди конкурентов.

Тема 5. Анализ производства и реализации продукции

Цели изучения темы – ознакомиться с методами анализа производства и реализации продукции и научиться применять их на практике.

Задачи изучения темы:

     Изучить порядок и основные приемы микроэкономического анализа.

     Научиться проводить анализ производства и реализации продукции.

     Научиться проводить анализ использования экономических ресурсов предприятия: трудовых ресурсов, материальных ресурсов, основных производственных фондов.

     Научиться проводить анализ себестоимости производства и реализации продукции.

Вопросы темы:

1.  Анализ объема производства и реализации продукции компании.

2.  Анализ ассортимента продукции.

3.  Анализ качества и конкурентоспособности продукции.

4.  Анализ ритмичности работы предприятия.

Вопрос 1. Анализ объема производства и реализации продукции компании.

Анализ объемов производства и реализации продукции является важнейшим аспектом экономического анализа, поскольку темпы изменения объемов производства и реализации непосредственно влияют на издержки, прибыль и рентабельность предприятия.

Целью анализа является поиск путей увеличения объемов реализации продукции, расширение рынка сбыта для максимальной загрузки производственных мощностей и увеличения экономических показателей деятельности предприятия.

Основными задачами анализа объемов производства и реализации являются:

     оценка рыночной позиции предприятия;

     оценка выполнения производственной программы и плана продаж выпущенной продукции (работ, услуг);

     оценка динамики выпуска и продаж продукции (работ, услуг);

     оценка качества и конкурентоспособности продукции (работ, услуг) и их влияние на стоимостные показатели;

     установление причин снижения объемов производства и неритмичной работы предприятия;

     оценка резервов повышения объемов производства и реализации продукции (работ, услуг).

Объектами анализа объемов производства и реализации продукции являются:

     показатели объемов производства и реализации;

     ассортимент и структура продукции (работ, услуг);

     качество и конкурентоспособность продукции;

     ритмичность производства и реализации.

Источниками и информации для анализа объемов производства и реализации продукции служат:

     бухгалтерская отчетность предприятия: ф. №1- П (годовая) «Отчет по продукции), ф. №1- П (квартальная) «Квартальная отчетность промышленного предприятия (объединения) о выпуске отдельных видов продукции в ассортименте» №1- П (месячная) «Срочная отчетность промышленного предприятия (объединения) по продукции), ф. №2 «Отчет о прибылях и убытках», ведомость №16 «Движение готовых изделий, их отгрузка и реализация» и др.;

     данные бухгалтерского учета, отраженные в учетных регистрах по счетам 40 «Выпуск продукции», 43 «Готовая продукция», 45 «Отгруженная продукция», 90 «Продажи»;

     бизнес-план предприятия, оперативные планы по производству и реализации продукции (работ, услуг);

     данные управленческой отчетности предприятия;

     результаты маркетинговых исследований.

Объем производства и реализации продукции (работ, услуг) принято выражать в натуральных, условно-натуральных, стоимостных измерителях.

Натуральные измерители объемов производства и реализации (штуки, тонны, метры и т.д.) используют для анализа однородной продукции или групп однородной продукции.

Условно-натуральные измерители (условная пара, условная банка, условный ремонт и т.д.) исползают для унификации и обобщенной характеристики однородной продукции, различающейся по ассортименту.

Стоимостная оценка используется для обобщающей оценки объемов производства и реализации продукции (работ, услуг).

Основными показателями служат: товарная продукция, валовая продукция, реализованная продукция.

Товарная продукция – это вся произведенная продукция (выполненные работы, услуги) без учета незавершенного производства и внутрихозяйственного оборота.

Валовая продукция – вся произведенная продукция (выполненные работы, услуги), включая незавершенное производство. В настоящее время наиболее употребляемым является термин произведенная продукция .

Реализованная продукция  – это продукция, на которую перешло право собственности. Учет реализованной продукции осуществляется либо в момент отгрузки продукции либо в момент ее оплаты покупателями.

Изучение и анализ объемов производства и реализации проводят в определенном диапазоне, ограниченном минимальным и максимальным уровнем деловой активности предприятия.

Ретроспективный анализ объема производства и реализации продукции предприятия проводят в несколько этапов.

На первом этапе изучают динамику изменения выпуска валовой и товарной продукции, а также динамику изменения объемов продаж. Анализ динамики проводят как в текущих так и в сопоставимых ценах. Для этого используют базисные, цепные и среднегодовые темпы роста (прироста).

Базисные темпы роста рассчитывают по формуле:

,

где

– значение показателя в текущем году;

– значение показателя в базисном году.

За базисный принимают любой год, удобный для расчета.

Для расчета цепных темпов роста применяют формулу:

,

где

 – значение показателя предыдущего периода.

Приведенные показатели можно представить в процентном выражении.

Для изучения выполнения плана по объему продаж рекомендуется составить баланс товарной продукции в отпускных и закупочных ценах по формуле:

,

где

N – объем продаж;

 и  – запасы готовой продукции на начало и конец периода;

 – объем производства продукции за период.

Для расчета объема реализации в стоимостном выражении (выручки от продаж) используют модель:

,

где

Q – объем реализованной продукции в натуральном выражении;

р – цена реализации.

Выполнение договорных обязательств по поставкам продукции (работ услуг) можно оценить c помощью коэффициента:

,

где

 – плановый объем продаж продукции в заключенных договорах в стоимостном выражении;

 – недопоставка продукции по договорам в стоимостном выражении.

Вопрос 2. Анализ ассортимента продукции.

На втором этапе анализа производства и реализации продукции выполняют анализ ассортимента выпускаемой продукции.

Цель анализа ассортиментного портфеля – выработка рекомендаций по изменению ассортимента и структуры выпускаемой продукции для повышения прибыльности компании.

В современных условиях потребительский спрос определяет те продукты и услуги, которые должны обеспечить компании необходимый уровень конкурентоспособности. Ассортиментная политика является одним из важнейших инструментов в борьбе компании с конкурентами.

Для проведения полноценного анализа ассортимента можно совместить несколько методов, возможных для применения на конкретном предприятии. Результаты анализа продуктового портфеля, полученные по различным методам, сравниваются между собой и на основании полученной информации формируются предложения по изменениям ассортимента.

Обобщающую характеристику изменения в ассортименте дает коэффициент:

,

где

 – выпуск продукции каждого вида, принятой в расчет в отчетном периоде, но не более уровня базового периода;

 – выпуск продукции (работ, услуг) в стоимостном выражении в базисном периоде.

Рекомендуется также рассчитывать коэффициент обновления ассортимента:

,

где

 – выпуск новой продукции (работ, услуг) в стоимостном выражении;

N – общий объем выпуска продукции (работ, услуг) в стоимостном выражении.

В целях анализа ассортиментного портфеля широкое применение в современных компаниях находит АВС-анализ, RFM-анализ, BCG-матрица, Матрица Ансоффа, метод Дибба-Симкина.[6]

Изменение ассортимента оказывает влияние на структуру производства и, следовательно, на все экономические показатели деятельности предприятия.

Для расчета влияния структурных сдвигов на стоимостные показатели деятельности предприятия метод прямого счета по всему ассортименту продукции (работ, услуг) по изменению удельного веса каждой единицы продукции в общем выпуске:

,

где

N – выпуск продукции (работ, услуг) в стоимостном выражении;

Q – выпуск продукции (работ, услуг) в натуральном выражении;

d – удельный вес каждого вида продукции (работ, услуг) i-го наименования;

p – цена за единицу продукции.

Вопрос 3. Анализ качества и конкурентоспособности продукции.

На третьем этапе выполняют анализ качества и конкурентоспособности продукции.

Качество продукции – один из основных показателей, влияющих на объем продаж (работ, услуг) предприятия. Повышение качества выпускаемой продукции требует дополнительных затрат, а следовательно увеличивает себестоимость выпускаемой продукции, влияет на продажную цену и прибыль компании.

Количественную характеристику свойств продукции, составляющих ее качество, называют показателем качества. Выделяют обобщающие, индивидуальные и косвенные показатели качества.

Обобщающие показатели характеризуют качество любой продукции, независимо от ее вида и назначения. К ним относятся:

     удельный вес сертифицированной продукции в общем объеме выпуска;

     удельный вес продукции высшего качества в общем объеме выпуска;

     удельный вес продукции, соответствующей мировым стандартам;

     удельный вес продукции, экспортируемой в высокоразвитые страны и др.

Индивидуальные показатели характеризуют одно из свойств продукции:

     полезность (КПД оборудования, калорийность продуктов питания);

     надежность (срок полезного использования, наработка на отказ);

     технологичность, отражающая особенности конструкторских решений (энергоемкость, материалоемкость, производительность);

     эстетический вид продукции. 

Косвенные показатели отражают потребительское мнение о качестве продукции. К ним относят: объем и удельный вес продукции, на которую поступили рекламации от потребителей, штрафы за низкое качество продукции, и др.

По продукции, качество которой характеризуется сортом, рассчитывается доля продукции каждого сорта в общем объеме производства продукции, средний коэффициент сортности, средневзвешенную сопоставимую цену изделий, индекс роста качества продукции.

Средний коэффициент сортности можно определить как отношение стоимости продукции всех сортов к возможной стоимости продукции по цене первого сорта:

Стремление современных компаний стимулировать производство товаров, конкурентоспособных на мировых рынках, привело к созданию нового общеорганизационного метода непрерывного повышения качества всех организационных процессов, производства и сервиса.

Этот метод получил название — всеобщего управление качеством TQM (Total Quality Management). В рамках этой технологии используется ряд методов, позволяющих оценить качество произведенной продукции (работ, услуг), одним из которых является QFD-анализ (Quality Function Deployment), функционально-стоимостной анализ (ФСА,Value Analysis).

Расчет влияния изменений в качестве выпускаемой продукции на: изменение выпуска товарной продукции (∆N_Т); изменение выручки от продажи продукции (∆N_р); изменение прибыли компании (∆R^вал) проводиться по следующим формулам:

, 

,

,

где

 и  – цена продукции (работы, услуги) до и после изменения качества;

и  – себестоимость изделия до и после изменения качества;

 – объем продукции повышенного качества.

При выпуске разносортной продукции в вышеприведенные формулы необходимо подставлять средневзвешенные цены и средневзвешенную себестоимость единицы продукции (работ, услуг), которые определяются по формулам:

, 

,

,

.

Вопрос 4. Анализ ритмичности работы предприятия.

На четвертом этапе выполняют анализ ритмичности работы предприятия.

Ритмичность – равномерный выпуск продукции в соответствии с запланированным объемом и ассортиментом.

Ритмичность производства – одна из основных предпосылок рационального использования всех его элементов. При ритмичной работе обеспечивается полная загрузка оборудования, нормальная его эксплуатация, улучшается использование материально-энергетических ресурсов, рабочего времени.

Уровень ритмичности может быть охарактеризован коэффициентом К_р, который определяется как сумма отрицательных отклонений достигнутого выпуска продукции от уровня, заданного планом:

,

где

 и  – ежедневный плановый и фактический выпуск продукции в натуральном выражении;

n – продолжительность планового периода, дн;

 – плановый выпуск продукции.

Базой для оценки ритмичности является производственная программа.

Производственная программа – план, который отражает основные направления и задачи развития в текущем периоде, производственно-хозяйственные связи с другими предприятиями, профиль и степень специализации производства. Это основной раздел годового и перспективного бизнес-плана развития предприятия. В ней определяется объем изготовления продукции по номенклатуре, ассортименту и качеству в натуральном и стоимостном выражениях.

Производственная программа включает следующие основные разделы:

     план по производству продукции предприятия;

     план выпуска продукции на экспорт;

     план по повышению качества продукции;

     план реализации продукции.

 

Тема 6. Анализ основных производственных фондов 

Цели изучения темы – ознакомиться с методами анализа основных производственных фондов предприятия, научиться осуществлять на практике приемы и методы анализа основных производственных фондов.

Задачи изучения темы:

     Изучить порядок и основные приемы анализа основных производственных фондов.

     Научиться проводить анализ наличия и движения основных производственных фондов.

     Научиться проводить анализ годности и эффективности использования основных производственных фондов.

     Научиться проводить анализ производственной мощности предприятия.

Вопросы темы:

1.  Понятие основных производственных фондов (основных средств) предприятия.

2.  Анализ обеспеченности основными производственными фондами.

3.  Анализ интенсивности и эффективности использования основных производственных фондов.

4.  Анализ использования производственной мощности предприятия. 

Вопрос 1. Понятие основных производственных фондов (основных средств) предприятия.

Основные производственные фонды (основные средства) предприятия — это средства труда, которые участвуют в производственном процессе в течении многих производственных циклов сохраняя при этом свою материально-вещественную форму.

Согласно Положению по бухгалтерскому учету 6/01 «Учет основных средств», основные средством признается актив, если одновременно выполняются следующие условия:

а)       объект предназначен для использования в производстве продукции, при выполнении работ или оказании услуг, для управленческих нужд организации либо для предоставления организацией за плату во временное владение и пользование или во временное пользование;

б)       объект предназначен для использования в течение длительного времени, т.е. срока продолжительностью свыше 12 месяцев или обычного операционного цикла, если он превышает 12 месяцев;

в)       организация не предполагает последующую перепродажу данного объекта;

г)        объект способен приносить организации экономические выгоды (доход) в будущем.

Цель анализа основных средств – выявить факторы, влияющие на эффективность использования основных средств и производственных мощностей предприятия, для обеспечения снижение издержек производства и роста производительности труда на предприятии.

Объектами анализа являются активы предприятия, попадающие под определение «основные средства», а именно: здания, сооружения, рабочие и силовые машины и оборудование, измерительные и регулирующие приборы и устройства, вычислительная техника, транспортные средства, инструмент, производственный и хозяйственный инвентарь и принадлежности, рабочий, продуктивный и племенной скот, многолетние насаждения, внутрихозяйственные дороги и прочие соответствующие объекты. В составе основных средств учитываются также: капитальные вложения на коренное улучшение земель (осушительные, оросительные и другие мелиоративные работы); капитальные вложения в арендованные объекты основных средств; земельные участки, объекты природопользования (вода, недра и другие природные ресурсы).

Классификация по видам в зависимости от натурально-вещественного состава и цели использования объектов является основой аналитического учета основных средств.

Качество анализа основных средств зависит от организации ведения учета основных средств на предприятии: правильной классификации, своевременной инвентаризации и переоценки, выбора форм учета и учетных документов, состава бухгалтерской отчетности.

Вопрос 2. Анализ обеспеченности основными производственными фондами.

Анализ основных средств начинают с изучения наличия основных средств, выявления их структуры и динамики изменения. Данные о наличии, износе, движении основных средств служат основным источником информации для определения производственного потенциала организации.

В практической деятельности предприятий принято условное деление основных средств на две части: активную и пассивную.

К активной части относятся те основные средства, которые непосредственно воздействуют на предмет труда (станки, машины, оборудование). К пассивной части относятся основные средства, которые создают условия для бесперебойного функционирования активной части основных средств (здания, сооружения).

Также принято деление основных фондов на основные средства промышленно-производственного и непроизводственного назначения.

Для целей учета и анализа используются следующие виды оценки основных фондов: по первоначальной стоимости, восстановительной стоимости и по остаточной стоимости.

На основании имеющихся данных проводят коэффициентный анализ по ряду показателей:

     Коэффициент поступления (ввода) :

,

где

 – стоимость поступивших основных средств;

 – основные средства по первоначальной стоимости на конец периода.

Чем выше доля вновь поступивших основных средств, тем выше коэффициент поступления.

     Коэффициент обновления :

,

где

 – стоимость новых основных средств.

Чем выше доля новых основных средств в составе основных средств предприятия, тем выше коэффициент обновления.

     Коэффициент выбытия основных средств :

,

где

 – стоимость выбывших основных средств;

 – основные средства по первоначальной стоимости на начало периода.

Чем выше доля выбывших основных средств, тем выше коэффициент выбытия.

При наличии информации о ликвидированных основных средствах необходимо рассчитать коэффициент ликвидации :

,

где

– основные средства по первоначальной стоимости на начало периода.

Важным моментом анализа является сопоставление между собой коэффициентов поступления и выбытия, и коэффициентов поступления и обновления основных средств. Также, коэффициенты, полученные в текущем периоде, сравнивают с показателями базисного периода. На основании анализа делают выводы о наличии, составе и динамике изменения основных средств.

Для формулирования выводов об обеспеченности предприятия отдельными видами машин и оборудования фактическое их наличие сравнивают с плановой потребностью, необходимой для выполнения плановой производственной программы.

Обобщающими показателями обеспеченности предприятия основными производственными фондами являются показатели фондовооруженности (капиталовооруженности) k и технической вооруженности труда:

,

где

 – среднегодовая стоимость основных средств;

 – среднегодовая численность рабочих.

Вопрос 3. Анализ интенсивности и эффективности использования основных производственных фондов.

Для определения уровня технического состояния и степени изношенности основных средств используют коэффициенты:

     Коэффициент износа основных средств :

,

где

 – сумма амортизационных отчислений.

Чем выше коэффициент износа, тем выше степень изношенности основных производственных фондов.

     Коэффициент годности основных средств :

Коэффициент годности является обратным для коэффициента износа, так как остаточная стоимость определяется как разница между первоначальной стоимостью основных средств и накопленной амортизацией. Чем выше коэффициент износа, тем ниже коэффициент годности, и наоборот.

При наличии информации о выбывших в результате износа основных средствах можно рассчитать коэффициент замены  как отношение выбывших в результате износа основных средств к стоимости поступивших основных средств

Значение коэффициента замены менее 1 говорит о превышении доли поступивших основных средств над долей выбывших в результате износа, значение коэффициента выше 1 является тревожным сигналом, так как указывает на отставание темпов поступления нового оборудования взамен изношенного выбывшего оборудования.

По значению коэффициента замены можно судить о динамике изменения парка машин и оборудования, для этого можно подсчитать коэффициент расширения :

Положительное значение коэффициента расширения свидетельствует о возрастании производственного потенциала организации в части основных производственных фондов, отрицательное значение говорит о свертывании производственных мощностей.

Современные предприятия стремиться к повышению эффективности использования всех экономических ресурсов, в том числе и основных производственных фондов.

Для оценки эффективности использования основных средств предприятия используют ряд показателей:

     Фондоотдача (капиталоотдача) основных средств :

,

где

N – общий объем выпуска продукции (работ, услуг) в стоимостном выражении;

– среднегодовая первоначальная (восстановительная) стоимость основных средств.

Фондоотдача характеризует стоимость готовой продукции (работ, услуг) на 1 руб. основных средств использованных для производства продукции (работ, услуг). Чем ниже фондоотдача, тем ниже эффективность использования основных средств.

Повышение фондоотдачи основных средств при прочих равных условиях приводит к снижению суммы амортизационных отчислений, приходящихся на 1 руб. объема продаж (амотризациеемкости)  и следовательно способствует увеличению доли прибыли в цене товара (работы, услуги)

На амортизациемкость  также влияет выбранный способ начисления амортизации.

     Фондоемкость (капиталоемкость) – обратный фондоотдаче показатель :

Фондоемкость характеризует стоимость затраченных основных средств для производства 1 руб. готовой продукции (работ, услуг). При улучшении использования основных средств фондоемкость снижается и наоборот.

Изменение фондоемкости служит для определения экономии или перерасхода средств, вложенных в основные фонды. Сумма экономии (перерасхода) определяется по формуле:

Главный фактор экономии ресурсов – рост фондоотдачи.

Вопрос 4. Анализ использования производственной мощности предприятия.

Производственная мощность – это максимально возможный выпуск продукции в соответствующий период времени при определенных условиях использования оборудования и производственных ресурсов. Производственную мощность предприятия меняется с течением времени под слиянием научно-технического прогресса, изменением стратегии предприятия и организации производства.

Различают несколько видов производственных мощностей: проектная, входная, выходная, среднегодовая, ожидаемая, нормативная.

Проектная мощность характеризует максимально возможный выпуск продукции при идеальных условиях функционирования производства. Она определяется как предельная часовая совокупность мощностей средств труда при полном годовом календарном фонде времени работы в течение всего срока их физической службы. Этот показатель используется при обосновании новых проектов, расширения производства, других инновационных мероприятий.

Входная мощность,  – мощность на начало планируемого периода, обычно на начало года.

Выходная мощность,  – это мощность на конец планового периода, которая определяется по формуле:

,

где

– мощность, вводимая в плановом периоде;

 – мощность, выбывшая в течение года;

– прирост мощности в результате внедрения организационно-технических и инновационных мероприятий, изменения ассортимента.

Чем полнее используется производственная мощность, тем больше продукции производится, ниже ее себестоимость, тем в более короткие сроки производитель накапливает средства для воспроизводства продукции и совершенствования производства: замены оборудования и технологий, осуществления реконструкции производства и организационно-технических нововведений. Неполное использование производственных мощностей приводит к увеличению доли постоянных издержек, росту себестоимости продукции, уменьшению прибыли.

Величина производственной мощности обусловлена уровнем технологии производства продукции, ассортиментом и качеством продукции, а также особенностями организации труда, наличием необходимых ресурсов. Однако, ведущим фактором, влияющим на производственную мощность и определяющим ее величину, является оборудование предприятия (активная часть основных средств).

За основу расчета производственной мощности принимают проектные или паспортные нормы производительности оборудования и технически обоснованные нормы времени. Производственная мощность, как правило, измеряется в тех же единицах, в которых планируется производство данной продукции в натуральном выражении (тонны, штуки, метры и т.д.):

,

где

 – производственная мощность предприятия;

Н – паспортная производительность оборудования, выраженная в конечном продукте (т/час, м3/час, м2/час и др.);

 – эффективный фонд рабочего времени оборудования

Тема 7. Анализ оборотных средств

Цели изучения темы – ознакомиться с приемами и методами анализа оборотных средств предприятия.

Задачи изучения темы:

     Изучить понятия оборотных средств предприятия.

     Изучить анализ обеспеченности и эффективности оборотными средствами.

     Изучить анализ материальных запасов и затрат по обслуживанию.

     Освоить модель экономически обоснованного заказа (ЕОQ).

     Ознакомиться с контролем движения материальных запасов.

     Изучить анализ эффективности использования материальных ресурсов.

Вопросы темы:

1.  Понятие оборотных средств предприятия.

2.  Анализ обеспеченности и эффективности оборотными средствами.

3.  Анализ материальных запасов и затрат по обслуживанию.

4.  Модель экономически обоснованного заказа (ЕОQ).

5.  Контроль движения материальных запасов.

6.  Анализ эффективности использования материальных ресурсов.

Вопрос 1. Понятие оборотных средств предприятия.

Оборотные активы средства, которые компания использует для осуществления своей производственной деятельности, целиком потребляемые в течение одного производственного цикла и не сохраняют свою материально-вещественную форму.

В бухгалтерском и налоговом учете к оборотным активам относят имущество со сроком полезного использования до 12 месяцев (или периодом одного производственного цикла) и стоимостью менее 40 тыс. руб.

Обычно подразделяются на выделяют товарно-материальные ценности (производственные запасы, готовую продукцию и другие материальные элементы), денежные средства (дебиторскую задолженность, краткосрочные финансовые вложения).

Информацию о величине оборотных активов можно получить из:

     раздела II бухгалтерского баланса;

     данных бухгалтерского учета, отраженных в учетных регистрах по соответствующим счетам.

Достаточность объема, структура формирования оборотного капитала имеют большое значение для обеспечения финансовой устойчивости и платежеспособности, прибыли и рентабельности организации. По своей экономической природе оборотный капитал — это средства, вложенные в активы, непосредственно обеспечивающие процесс производства и реализации.

Предприятия самостоятельно решают вопросы о привлечении и использовании оборотных средств. Дополнительное наращение оборотных средств имеет определенные ограничения. Рост оборотного капитала оправдан, если он сопровождается активизацией продаж, а следовательно, и ростом прибыли. При оптимальном уровне оборотного капитала прибыль достигает своего максимума, но дальнейший неоправданный рост оборотных средств будет приводить к излишнему высвобождению активов, бездействующим средствам, дополнительным издержкам по их обслуживанию, что повлечет снижение прибыли.

Вопрос 2. Анализ обеспеченности и эффективности оборотными средствами.

Анализ оборотных активов начинают с изучения состава, динамики и структуры. При этом целесообразно рассмотреть их динамику в сравнении с выручкой.

В процессе анализа необходимо сравнивать темпы прироста составляющих оборотных активов с темпом прироста выручки. Если темп прироста оборотных активов превышает темп прироста выручки, то можно предполагать у предприятия наличие проблем. Например, если запасы растут более быстрыми темпами чем выручка, то вероятно у предприятия избыточные запасы, рост материалоемкости продукции, рост затрат на хранение, неэффективная работа службы снабжения. Большой рост в незавершенном производстве может говорить о проблемах в сфере производства, сверхнормативных простоях, нарушении производственного цикла. Чрезмерный рост запасов готовой продукции будет свидетельствовать о том, что предприятие теряет конкурентоспособность продукции и в будущем это может привести к падению объема продаж и снижению финансовых результатов.

Проанализировав структуру оборотных активов, необходимо сделать анализ отдельных статей оборотных активов и наибольшее внимание обратить на материальные запасы.

Для эффективности использования оборотных активов используются показатели оборачиваемости и показатели рентабельности оборотных активов.

Скорость оборота, влияющая на продолжительность производственно-финансового цикла — это периода полного оборота всей суммы оборотных активов, в процессе которого происходит изменение их материально-вещественной формы. Коэффициенты оборачиваемости активов показывают, с какой скоростью происходит преобразование активов в деньги. Они определяются по каждой статье раздела II бухгалтерского баланса и по его итогу, и могут рассчитываться за год, квартал, месяц.

,

где

В – выручка от продажи продукции (работ, услуг);

 – среднегодовая стоимость оборотных активов.

Оборачиваемость можно определять по каждому отдельному элементу оборотных активов. Для этого в знаменатель формулы подставляем среднюю за период величину денежных средств, дебиторской задолженности или товарно-материальных запасов.

Период оборота характеризует длительность одного оборота актива, вычисляется в дняхт по следующей формуле

,

где

t – продолжительность анализируемого периода в днях (месяц — 30 дней, квартал — 90 дней, год — 360 дней).

Существенное влияние на эффективность использования оборотных активов оказывает продолжительность операционного цикла.

Вопрос 3. Анализ материальных запасов и затрат по обслуживанию.

В составе оборотных средств, как уже было сказано выше, выделяют товарно-материальные ценности (производственные запасы, готовую продукцию и другие материальные элементы), денежные средства (дебиторскую задолженность, краткосрочные финансовые вложения).

Обеспечение предприятия материалами и сырьем в надлежащем количестве - необходимым условием выполнения планов по производству продукции, снижению ее себестоимости, росту прибыли и рентабельности. Поэтому анализ использования материальных ресурсов особенно актуален.

Потребность предприятия в материальных ресурсах может быть удовлетворена интенсивным путем, то есть за счет экономного, рационального использования имеющихся в наличии материальных ресурсов (что обеспечивает уменьшение удельных материальных затрат, снижение себестоимости затрат) и экстенсивным путем, то есть за счет приобретения или производства большего количества материальных ресурсов (что ведет к росту удельных материальных затрат на единицу продукции).

Материальные ресурсы – это сырье, основные и вспомогательные материалы, покупные полуфабрикаты и комплектующие изделия, топливо, тара, запасные части, строительные и прочие материалы.

Основные этапы анализа эффективности использования материальных ресурсов:

     анализ обеспечения предприятия материальными ресурсами и обоснование оптимальной потребности в них;

     оценка и анализ эффективности использования материальных ресурсов.

Важным условием бесперебойной работы организации является полная обеспеченность потребности в материальных ресурсах источниками покрытия.

В процессе анализа необходимо проверить обеспеченность потребности в завозе материальных ресурсов договорами на их поставку и фактическое их выполнение. С одной стороны, недополучение материалов в нужном количестве, ассортименте и качестве или несвоевременная их поставка могут вызвать простои, нерациональные замены со всеми вытекающими отсюда последствиями (ухудшение качества продукции, повышение себестоимости и др.). С другой стороны, образование излишних запасов сырья неходовых материалов ведет к омертвлению средств, отрицательно влияет на результаты финансово-хозяйственной деятельности организации. В связи с этим в процессе анализа должно быть определено оптимальное количество материально-технических ресурсов, необходимых для нормальной работы.

Полная обеспеченность материальными ресурсами необходима для бесперебойной работы организации.

Общая потребность в материальных ресурсах на образование запасов на конец периода определяется:

     в натуральных единицах измерения (для установления потребности в складских помещениях);

     по стоимости (для выявления потребности в оборотных средствах);

     в днях обеспечения - (в целях планирования и контроля за выполнением графика поставки).

Прежде чем переходить непосредственно к анализу необходимо провести различие между двумя понятиями «Затраты» и «ресурсы», которые наиболее часто встречаются в данной теме.

Различие между «затратами» и «расходами» касается фактора времени.

Расходы - стоимость использованных ресурсов, которые полностью израсходованы или потрачены в течение определенного периода для получения дохода. Этот период не обязательно совпадает с моментом действительной оплаты ресурса.

Затраты - денежная оплата приобретенных товаров или услуг, которая со временем будет вычтена из прибыли (списана в расходы). В балансе они отражаются как активы, способные в будущем принести доход. Большое значение для правильной организации учета затрат имеет научно обоснованная их классификация.

Обеспеченность потребности в материальных ресурсах на образование запасов в днях определяется по формуле:

,

где

 – запасы материальных ресурсов в днях;

 - запасы материальных ресурсов в натуральных или стоимостных показателях;

 - среднесуточное потребление материальных ресурсов в тех же единицах измерения.

Среднесуточный расход материальных ресурсов определяется делением суммарного расхода материальных ресурсов за анализируемый период на число календарных дней в периоде. Анализ проводится по каждому виду материальных ресурсов.

Степень обеспеченности потребности в материальных ресурсах договорами на их поставку можно оценить с помощью следующих показателей:

Коэффициент обеспеченности по плану:

Коэффициент обеспеченности фактически поставленных ресурсов:

Для оценки ритмичности поставок рассчитывают среднеквадратическое отклонение фактического объема поставок от среднего объема, коэффициент неравномерности поставок, коэффициент вариации.

Коэффициент неравномерности поставок материальных ресурсов определяется по формуле:

,

где

– процент выполнения плана поставки по периодам;

f – план поставки по периодам.

Коэффициент вариации определяется по формуле:

,

где

 - отклонение объема поставки по периодам от плана;

K - число анализируемых периодов;

b - средний объем поставки материалов за период.

Необеспеченность организации запасами материальных, ресурсов определяется умножением среднесуточного расхода материалов на необеспеченность в днях:

,

где

 - запасы материальных ресурсов в натуральных или стоимостных показателях;

 - среднесуточное потребление материальных ресурсов в тех же единицах измерения;

 - запасы материальных ресурсов в днях.

На заключительном этапе анализа обеспеченности организации материальными ресурсами дается количественная (стоимостная) оценка потерь продукции в результате:

     недопоставки ресурсов;

     плохого качества материальных ресурсов;

     изменения цен на ресурсы;

     простоев из-за нарушения графика поставки.

Вопрос 4. Модель экономически обоснованного заказа (ЕОQ).

Для оптимизации размера текущих МПЗ (сырья, материалов готовой продукции) наиболее распространена «Модель экономически обоснованного размера заказа» (Economic ordering quantity, EOQ-model), более известная как модель Уилсона. EOQ основана на минимизации совокупных операционных затрат.

Эти затраты делятся на две группы:

1.  Затраты по размещению: сумма затрат по завозу товаров, расходы по транспортировке и приемке товаров. Определение затрат по размещению заказов на поставку производственных запасов  определяется:

,

где

ОПП – объем производственного потребления сырья, материалов за период;

СОП – средний объем одной партии поставки;

Ц – средняя стоимость размещения одного заказа.

2.  Затраты по хранению товаров на складе предприятия:

,

где

СОП - средний объем одной партии поставки сырья и т.п.;

 - средняя стоимость хранения единицы производственного запаса.

Чем больше по объему партии закупки МПЗ тем меньше операционные затраты по размещению заказов в определенном периоде, т.е. чем больше мы закупаем, тем реже производится завоз материалов, тем ниже сумма затрат по транспортировке, приемке и т.д. Однако наряду с этим большие объемы одной партии закупки увеличивают затраты на хранение МПЗ, так как увеличивается период хранения.

Чтобы оптимизировать затраты, связанными с приобретением и владением МПЗ текущего характера с целью минимизации их общей величины, используется «Модель экономически обоснованного размера заказа» (EOQ):

,

где

 - оптимальный средний объем партии поставки сырья, материалов и т. п.;

ОПП - объем производственного потребления сырья, материалов за период;

Ц - средняя стоимость размещения одного заказа на поставку сырья, материалов;

 - средняя стоимость хранения единицы производственного запаса текущего хранения за период.

Отсюда следует, что оптимальный средний размер производственных запасов  определяется по формуле:

,

где

 - оптимальный средний объем партии поставки сырья, материалов.

Вопрос 5. Контроль движения материальных запасов.

Среди систем контроля за движением запасов за рубежом наиболее широкое применение получила АВС - система контроля за движением запасов и XYZ – анализ.

При АВС – анализе вся совокупность материальных запасов разделяется на три категории исходя из их стоимости, объема, частоты расходования, а также с учетом отрицательных финансовых последствий их нехватки для производства продукции.

Категория «А». Наиболее дорогостоящие виды запасов с продолжительным циклом заказа. Частота их завоза и оптимальный размер заказа определяются, как правило, на основе «Модели EOQ».

Категория «В». Менее значимые виды запасов в обеспечении бесперебойного операционного процесса и влиянии на финансовые результаты. Обычно контролируются ежемесячно.

Категория «С». Все остальные запасы с низкой стоимостью, не оказывающие значительного воздействия на финансовые результаты.

При ХУZ-анализе материалы распределяются в соответствии со структурой их потребления:

     группа X - материалы, потребление которых носит постоянный характер;

     группа У - сезонные материалы;

     группа Z - материалы, которые потребляются нерегулярно.

Такая классификация запасов позволяет повысить эффективность принятия решений в области закупки и складирования.

Вопрос 6. Анализ эффективности использования материальных ресурсов.

Анализ эффективности использования материальных ресурсов является необходимым условием выполнения плана по доходам организации, снижению себестоимости, росту прибыли и рентабельности. Анализ эффективности использования материальных ресурсов может быть произведен на основании двух подходов. Первый подход базируется на исследовании результативности использования материальных ресурсов и оперирует показателями «материалоемкость» и «материалоотдача». Второй подход основан на оценке экономного применения материальных ресурсов, что зависит от рациональных технологий, передовых систем контроля организации производства, обеспечивающих минимум потерь, брака, утилизации отходов, применения заменителей и др.

В сочетании оба подхода при анализе оперируют обобщающими и частными показателями эффективности использования материальных ресурсов.

Обобщающие показатели эффективности использования материальных ресурсов:

Прибыль на рубль материальных затрат - определяется делением суммы полученной прибыли от основной деятельности на сумму материальных затрат.

Материалоемкость продукции – отношение стоимости общего объема материальных ресурсов, израсходованных на производство продукции, стоимости к стоимости продукции в целом. [Большой экономический словарь] Материалоемкость - показатель расхода материальных ресурсов на производство какой-либо продукции.

Материалоотдача определяется делением стоимости произведенной продукции на сумму материальных затрат. Как видно из определения это обратный показатель материалоемкости Материалоотдача характеризует отдачу материалов, т.е. сколько произведено продукции с каждого рубля потребленных материальных ресурсов (сырья, материалов, топлива, энергии и т.д.).

Коэффициент соотношения темпов роста объема производства и материальных затрат определяется отношением индекса валового производства продукции к индексу материальных затрат. Он характеризует в относительном выражении динамику материалоотдачи и одновременно раскрывает факторы ее роста.

Удельный вес материальных затрат в себестоимости продукции исчисляется отношением суммы материальных затрат к полной себестоимости произведенной продукции. Динамика этого показателя характеризует изменение материалоемкости продукции.

Коэффициент использования материальных затрат представляет собой отношение фактической суммы материальных затрат к плановой, пересчитанной на фактический объем выпущенной продукции. Он показывает, насколько экономно используются материалы в процессе производства, нет ли их перерасхода по сравнению с установленными нормами. Если коэффициент больше 1, то это свидетельствует о перерасходе материальных ресурсов на производство продукции, если меньше 1, то материальные ресурсы использовались более экономно.

Частные показатели применяются для характеристики эффективности потребления отдельных элементов материальных ресурсов, а также для оценки материалоемкости отдельных изделий. К таким показателям относятся материалоемкость в части сырья и материалов, топливоемкость, энергоемкость, емкость покупных изделий и полуфабрикатов металлоемкость и т.д. Их исчисление и анализ необходимы для поиска резервов экономии материальных затрат при производстве конкретных видов продукции и потреблении конкретных материалов.

 

Тема 8. Анализ трудовых ресурсов

Цели изучения темы – ознакомиться с приемами и методами анализа трудовых ресурсов предприятия.

Задачи изучения темы:

     Изучить понятие трудовых ресурсов предприятия.

     Изучить анализ обеспеченности и эффективности использования трудовых ресурсов.

     Изучить приемы анализа эффективности использования трудовых ресурсов.

     Изучить приемы и методы анализа фонда рабочего времени и фонда заработной платы.

Вопросы темы:

1.  Понятия, цели и задачи анализа трудовых ресурсов предприятия.

2.  Анализ обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами.

3.  Анализ эффективности использования трудовых ресурсов.

4.  Анализ использования фонда рабочего времени и фонда заработной платы.

Вопрос 1. Понятия, цели и задачи анализа трудовых ресурсов предприятия.

Трудовые ресурсы (персонал предприятия, кадровый состав) – часть населения, которая обладает необходимыми физическими данными, знаниями и навыками труда в определенных сферах экономики и участвует в процессе производства в соответствии с договором найма.

Эффективное использование трудовых ресурсов имеет решающее значение для повышения результативности деятельности предприятия и предполагает опережение темпов роста результативных показателей над темпами роста используемых трудовых ресурсов.

Основными задачами анализа трудовых ресурсов являются: изучение и оценка обеспеченности организации и ее структурных подразделений трудовыми ресурсами в целом, а также по категориям, профессиям; расчет и оценка показателей труда; выявление резервов трудовых ресурсов, более эффективного их использования (роста производительности труда и экономного расходования фонда заработной платы, увеличения производства продукции).

Источники информации для анализа трудовых ресурсов:

     бизнес-план предприятия (план по труду; планы мероприятий научно-технического, экономического и социального развития и др.);

     материалы хронометражей и фотографий рабочего дня;

     сведения аналитического учета по счету 70 «Расчеты с персоналом»;

     данные бухгалтерской отчетности (ф.№2 «Отчет о прибылях и убытках») и другие формы годовой и квартальной отчетности;

     данные формы №1-Т «Отчет по труду»;

     данные формы №5-3 «Отчет о затратах на производство и реализацию продукции (работ, услуг) предприятия (организации)»;

     статистическая отчетность по труду (отчетность отдела кадров по движению и квалификационному составу и разряду работников и др.);

     сметные нормы и правила (нормы и сроки выполнения работ по всем работникам за трудовой день, КТУ и другие показатели);

     журнал общих работ (в зависимости от организационно-правовой формы организации);

     табель учета рабочего времени;

     акт выполненных работ (для расчета производительности труда). 

Вопрос 2. Анализ обеспеченности предприятия трудовыми ресурсами.

Работники организации подразделяются на две основные группы:

     промышленно-производственный персонал (ППП) - работники, непосредственно участвующие в производственном процессе или обслуживающие этот процесс. В частности, к ППП относятся рабочие, специалисты, административно-управленческий персонал;

     непромышленный персонал - работники, непосредственно не связанные с основной деятельностью организации, но создающие нормальные условия для воспроизводства рабочей силы. К этой группе работников относится персонал жилищно-коммунальных хозяйств (ЖКХ), детских учреждений, организаций культурно-бытового обслуживания.

При изучении показателей трудовых ресурсов в первую очередь обращается внимание на то, как организация обеспечена необходимым персоналом, чтобы выявить влияние использования трудовых ресурсов на производительность труда.

Обеспеченность организации трудовыми ресурсами определяется путем сравнения фактического количества работников по категориям и профессиям с плановой потребностью.

Качественной характеристикой состава рабочих является их квалификационный уровень, который определяется по тарифному разряду. Для обобщающей оценки квалификации рабочих используется средний тарифный разряд. Он рассчитывается как среднее арифметическое из тарифных разрядов, взвешенных по числу рабочих, имеющих соответствующие разряды.

,

где

Тр – тарифный разряд;

L – численность рабочих.

Квалификационный состав рабочих, являясь обобщающим показателем, характеризует показатель среднего тарифного разряда работников, расчет которого осуществляется путем деления произведения численности рабочих каждого разряда на тарифный коэффициент соответствующего разряда на численность рабочих каждого разряда.

В ходе анализа на основе сопоставления показателей среднего разряда рабочих и среднего разряда работ можно определить соответствие квалификации рабочих сложности выполняемых ими работ, рассчитываемые по средневзвешенной арифметической:

,

где

Тр - тарифный разряд;

 - объем работ каждого вида.

Для характеристики движения рабочей силы рассчитывают и анализируют динамику следующих показателей.

1.  Коэффициент оборота по приему персонала :

, 

где

 – количество принятого на работу персонала за исследуемый период;

 - среднесписочная численность работников за исследуемый период.

Среднесписочная численность персонала определяется путем суммирования списочного состава за все календарные дни периода, включая выходные и праздничные дни, и деления полученной суммы на полное календарное число дней периода.

2.  Коэффициент оборота по выбытию (К_выб):

,

где

 – количество выбывшего персонала за исследуемый период.

3.  Коэффициент текучести кадров (К_тек):

,

где

 – количество персонала за исследуемый период, уволившегося по собственному желанию или за нарушение трудовой дисциплины.

4.  Коэффициент постоянства состава персонала предприятия :

 

Анализ движения рабочей силы необходимо проводить по категориям персонала организации за год, квартал, месяц, а также в динамике за ряд лет.

По результатам данного анализа можно сделать выводы о текучести и стабильности кадров, выявить причины изменений показателей (стабильная высокая или низкая заработная плата, частые премиальные выплаты или их отсутствие, стимулирование труда работников и тому подобные факторы).

Вопрос 3. Анализ эффективности использования трудовых ресурсов.

Производительность труда – мера эффективности труда в процессе производства, характеризуется способностью работника произвести за единицу времени определенный объем продукции.

Показатель производительности труда традиционно используют для оценки эффективности использования трудовых ресурсов. Он рассчитывается как отношение объема продукции (работ, услуг) в продажных ценах к среднесписочной численности работников, занятых в основной деятельности организации:

,

где

N - объем валовой продукции в стоимостном выражении;

 - численность рабочих занятых в основном производстве.

Повышение эффективности производства обеспечивается за счет опережающих темпов роста производительности труда по сравнению с темпами роста средней заработной платы. Поэтому соотношение между темпами роста производительности труда и средней заработной платой должно быть под постоянным контролем.

Повышение производительности труда и эффективность использования трудовых ресурсов оказывают непосредственное влияние на рост объема производства и реализации производимой продукции.

Для анализа производительности труда используются следующие показатели выработки:

     среднегодовая выработка одного работника (рабочего, основного рабочего);

     среднедневная выработка одного работника (рабочего, основного рабочего);

     среднечасовая выработка одного работника (рабочего, основного рабочего).

В зависимости от единицы измерения объема продукции (работ, услуг) выработка определяется с помощью стоимостных, натуральных и трудовых измерителей.

Трудовые измерители выработки (нормо-часы) используются в основном при внутреннем планировании потребности в рабочей силе. Натуральные измерители (тонны, штуки и др.) применяются при производстве однородной продукции. Стоимостные измерители получили наибольшее распространение, так как используются при производстве широкой номенклатуры изделий.

На производительность труда (выработку одного работника) оказывают влияние различные факторы. Факторная модель для показателя среднегодовой выработки будет иметь следующий вид:

,

где

- доля рабочих в общей численности работников;

 - количество отработанных дней одним рабочим за год;

 - средняя продолжительность рабочего дня;

 - среднечасовая выработка продукции.

В процессе анализа кроме выработки, для характеристики производительности труда используется показатель трудоемкости – произведенные затраты рабочего времени на единицу или весь объем произведенной продукции.

Между показателями трудоемкости продукции и выработки существует обратно пропорциональная зависимость, т.е. при снижении трудоемкости выработка растет и наоборот.

Трудоемкость продукции измеряется в нормо-часах. Показатель трудоемкости продукции имеет ряд преимуществ по сравнению с показателем выработки, так как устанавливает прямую зависимость объема производства от трудовых затрат. Кроме того, показатель трудоемкости продукции не зависит от изменений в ассортименте произведенной продукции и обеспечивает сопоставимость результатов.

Трудоемкость рассчитывается:

,

где

 – фонд рабочего времени на изготовление i-го вида изделий;

 – количество изделий одного наименования в натуральном выражении.

Далее изучают показатели удельной трудоемкости по видам продукции. Изменение среднего уровня удельной трудоемкости может произойти за счет изменения ее уровня по отдельным видам продукции  и структуры производства (di):

Также для оценки эффективности использования трудовых ресурсов используется показатель рентабельности персонала. Этот показатель рассчитывается как отношение прибыли от реализации продукции к среднегодовой численности персонала.

,

где

 – рентабельность персонала;

R – прибыль от реализации продукции;

 – среднегодовая численность персонала.

Можно построить факторную модель рентабельности персонала, используя моделирование методом расширения:

,

где

N – выручка от реализации продукции;

– стоимость объема производства продукции в текущих ценах;

– рентабельность продаж;

 – доля реализованной продукции в общем объеме ее выпуска;

 – среднегодовая выработка продукции одним работником.

Данная модель позволяет увязать факторы роста производительности труда с темпами роста рентабельности персонала.

Рост производительности труда способствует экономии численности работников организации , которая рассчитывается следующим образом:

,

где

– среднесписочная численность работников соответственно за анализируемый и базовый период;

– объем производства продукции (работ, услуг) за анализируемый и базовый период.

Важной характеристикой уровня организации труда является вооруженность труда.[8] Для целей аналитической работы могут быть использованы следующие показатели вооруженности труда:

1.  Общая фондовооруженность труда:

,

где

– среднегодовая стоимость основных средств, тыс. руб.;

– среднесписочная численность персонала, чел.

2.  Техническая вооруженность труда:

,

где

– среднегодовая стоимость основных средств технического назначения, тыс. руб.;

– среднесписочная численность технического персонала, чел.

3.  Фактическая и потенциальная электровооруженность труда:

,

где

- среднее количество потребленной электроэнергии, кВт*ч;

– явочная численность персонала в рабочую смену, чел. 

Приведенные показатели вооруженности труда при их анализе изучают в динамике за ряд периодов. Особое значение имеет сопоставление показателей вооруженности труда с показателями производительности труда. Повышение фондовооруженности труда является основой роста производительности труда, снижения затрат живого труда, улучшения условий труда, повышения интереса работников к труду.

Вопрос 4. Анализ использования фонда рабочего времени и фонда заработной платы.

Одним из важных условий повышения производительности труда является эффективное использование рабочего времени. Его анализ включает составление баланса рабочего времени, выяснения потерь рабочего времени, установление причин этих потерь. Такой анализ способствует выявлению дополнительных трудовых ресурсов для дальнейшего роста и улучшения качества работы.

Использование рабочего времени анализируется путем сопоставления отчетных данных с плановыми показателями. Но, прежде всего необходимо дать общую оценку использования рабочего времени. В этом случае объектом анализа является величина отклонения фактически отработанного времени в человеко-часах в отчетном периоде от аналогичного показателя за предыдущий период или от планового показателя.

При анализе используются следующие показатели баланса рабочего времени:

     Календарный фонд времени = 365 дней.

     Режимный (номинальный) фонд времени = Календарный фонд - Выходные и праздничные дни.

     Явочный фонд времени = Номинальный фонд – Неявки на работу.

     Максимально возможный фонд = Явочный фонд – очередные отпуска.

     Фактический фонд = Максимально возможный фонд – Прогулы.

     Полезный фонд времени = Фактический фонд – Предусмотренные перерывы и внутрисменные простои.

Баланс рабочего времени составляется по организации, по каждому ее подразделению и каждой категории работников. При осуществлении расчета баланса рабочего времени целесообразно использовать не только данные текущего периода, но и аналогичные данные за предшествующие периоды (неявки работников из-за болезни, отвлечение работников на выполнение государственных и общественных обязанностей и др.), табельный учет явок и неявок на работу с расшифровкой по причинам.

Фонд рабочего времени (ФРВ) зависит от численности рабочих (L), количества отработанных одним рабочим дней в среднем за год , средней продолжительности рабочего дня :

Фонд заработной платы – это общая сумма заработной платы, начисленная рабочим и служащим за выполнение работы, а также оплата неотработанного времени в соответствии с трудовым законодательством и коллективным договором.

Анализ использования трудовых ресурсов и производительности труда необходимо рассматривать в тесной связи с оплатой труда, поскольку с ростом производительности создаются условия повышения заработной платы работников. Высокая заработная плата, в свою очередь, является главным стимулом для мотивации труда, повышения его производительности. В Приложении 6 представлена модель факторной системы средств на оплату труда в составе себестоимости продукции.

При анализе использования фонда заработной платы и заработной платы на 1 руб. выпущенной продукции необходимо установить его величину, рассмотреть его состав и структуру, выявить причины абсолютных и относительных отклонений фактического фонда заработной платы от планового. Особое значение имеет анализ соответствия соотношения темпов роста производительности труда и средней заработной платы.

Величина фонда оплаты труда (ФЗП) зависит от трех основных факторов:

1.  численности работников (L);

2.  количества часов (нормо-часов), отработанных и оплаченных за анализируемый период (Н^час);

3.  среднечасовой заработной платы .

Каждый из трех перечисленных факторов, в свою очередь, может быть представлен как ряд взаимодействующих показателей.

Абсолютное отклонение фонда заработной платы определяется сравнением фактически использованных средств на оплату труда с плановым фондом заработной платы в целом по организации, производственным подразделениям и категориям работников.

Для проведения детерминированного факторного анализа фонда заработной платы используют следующую факторную модель. 

,

где

L – среднегодовая численность работников;

Дн – количество отработанных дней одним работником;

 – средняя продолжительность рабочего дня;

 – среднечасовая заработная плата.

 

 

 

 

 

 

 

 

Тема 9. Анализ себестоимости продукции

Цели изучения темы – освоить приемы и методы анализа полной и удельной себестоимости продукции.

Задачи изучения темы:

     Освоить понятия, задачи и методы анализа себестоимости продукции.

     Освоить приемы и методы анализа полной себестоимости продукции.

     Освоить методы анализа удельной себестоимости и себестоимости по видам продукции. 

Вопросы темы:

1.  Понятия, задачи, основные направления и информационное обеспечение анализа себестоимости.

2.  Анализ полной себестоимости продукции.

3.  Анализ удельной себестоимости и себестоимости по видам продукции.

Вопрос 1. Понятия, задачи, основные направления и информационное обеспечение анализа себестоимости.

В соответствии с Положением по бухгалтерскому учету ПБУ 10/99 «Расходы организации» расходами организации признается уменьшение экономических выгод в результате выбытия активов (денежных средств, иного имущества) или возникновения обязательств, приводящее к уменьшению капитала этой организации.

Для целей формирования организацией финансового результата деятельности от обычных видов деятельности определяется себестоимость проданных товаров, продукции, работ, услуг, которая формируется на базе расходов по обычным видам деятельности.

В себестоимости продукции как синтетическом показателе отражаются все стороны производственной и финансово-хозяйственной деятельности предприятия: степень использования материальных, трудовых и финансовых ресурсов, качество работы отдельных работников и руководства в целом, аккумулируются результаты использования всех производственных ресурсов.

При этом коммерческие и управленческие расходы могут признаваться в себестоимости проданных продукции, товаров, работ, услуг полностью в отчетном году их признания в качестве расходов по обычным видам деятельности.

В соответствии с целью анализа проводят ретроспективный, оперативный или прогнозный или предварительный анализ себестоимости продукции.

Ретроспективный анализ себестоимости проводят с целью выявления факторов, влияющих на себестоимость продукции. Результаты ретроспективного анализа используются для определения плановой себестоимости продукции, формирования ценовой политики, разработке управленческих решений, направленных на повышение конкурентоспособности продукции.

Оперативный анализ себестоимости направлен на своевременное выявление непроизводственных затрат. Результаты используют для гибкого управления производственными ресурсами.

Предварительный анализ используют на первом этапе жизненного цикла изделия. Прогнозный анализ себестоимости позволяет оценить возможный уровень снижения или повышения себестоимости в результате происходящих изменений на рынке ресурсов.

Источниками информации для анализа себестоимости являются:

     форма №2 «Отчет о прибылях и убытках»;

     статистическая форма отчетности –№1-предприятие «Основные сведения о деятельности предприятия»;

     данные синтетического и аналитического бухгалтерского учета;

     данные управленческого учета.

Согласно статье 253 главы 25 НК РФ, расходы, связанные с производством и реализацией, включают в себя:

1)       расходы, связанные с изготовлением (производством), хранением и доставкой товаров, выполнением работ, оказанием услуг, приобретением и (или) реализацией товаров (работ, услуг, имущественных прав);

2)       расходы на содержание и эксплуатацию, ремонт и техническое обслуживание основных средств и иного имущества, а также на поддержание их в исправном (актуальном) состоянии;

3)       расходы на освоение природных ресурсов;

4)       расходы на научные исследования и опытно-конструкторские разработки;

5)       расходы на обязательное и добровольное страхование;

6)       прочие расходы, связанные с производством и (или) реализацией.

Основным документом, которым руководствуются при формировании себестоимости продукции на предприятии является Положение о составе затрат по производству и реализации продукции (работ, услуг) и о порядке формирования финансовых результатов, учитываемых при налогообложении прибыли.

Различают четыре вида себестоимости промышленной продукции:

     цеховая — включает затраты данного цеха на производство продукции;

     общезаводская — показывает все затраты на производство продукции;

     полная — характеризует затраты предприятия не только на производство, но и на реализацию продукции;

     отраслевая — зависит как от результатов работы отдельных предприятий, так и от организации производства по отрасли в целом.

Одно из основных условий получения достоверной информации о себестоимости продукции — четкое определение состава производственных затрат.

В соответствии с ПБУ 10/99 «Расходы организации» установлен единый для всех предприятий перечень элементов затрат, включающий:

     материальные затраты;

     затраты на оплату труда;

     отчисления на социальные нужды;

     амортизацию;

     прочие затраты.

Группировка затрат по экономическим элементам не позволяет вести учет по отдельным подразделениям и видам продукции, для этого нужен учет по статьям калькуляции.

Калькуляция – это исчисление себестоимости единицы продукции или услуг по статьям расходов. В отличие от элементов сметы затрат, статьи калькуляции себестоимости объединяют затраты с учетом их конкретного целевого назначения и места образования.

Статьи затрат, входящие в состав калькуляции подразделяют на простые (одноэлементные) и комплексные. Простые (одноэлементные) состоят из одного экономического элемента (заработная плата, материалы). Комплексные статьи включают несколько элементов затрат и могут быть разложены на простые составляющие (общепроизводственные, общехозяйственные расходы).

Группировка затрат исходя из их роли в технологическом процессе изготовления продукции и целевого назначения. По данному признаку затраты предприятия подразделяются на основные и накладные.

Группировка затрат по отношению к приращению объема производства предусматривает деление затрат на постоянные и переменные. Некоторые затраты называются смешанными, так как имеют одновременно переменные и постоянные компоненты. Их иногда называют условно переменными или условно постоянными затратами.

Группировка затрат по способу включения в себестоимость продукции предусматривает деление затрат на прямые и косвенные. Прямыми являются расходы по производству конкретного вида продукции. К ним относятся: затраты сырья, материалов, заработная плата производственных рабочих и др. Все прямые расходы являются переменными затратами, а в составе общепроизводственных, общехозяйственных и коммерческих расходов есть как переменные, так и постоянные составляющие затрат. Косвенные расходы связаны с выпуском нескольких видов продукции, например, затраты по управлению и обслуживанию производства. Косвенные расходы сначала собираются на соответствующих собирательно-распределительных счетах, а затем включаются в себестоимость конкретных изделий с помощью специальных расчетов распределения.

В зависимости от применяемого подхода к определению затрат различают бухгалтерские (явные, внешние) и внутренние (неявные, вмененные, имплицитные) издержки. Бухгалтерские (явные, внешние) издержки – это произведенные в денежной форме фактические расходы, связанные с осуществлением производственного процесса. Внутренние (неявные, вмененные, имплицитные) издержки – это альтернативная стоимость отвлекаемых для данного производства ресурсов, то есть затраты собственных неоплаченных ресурсов и упущенных выгод, которые не находят отражение в бухгалтерском учете. Неявные издержки могут быть оценены в виде денежных доходов, которые были бы получены при альтернативном применении ресурсов. Таким образом, экономические издержки представляют собой сумму явных и неявных затрат и являются индикатором будущего состояния производства, так как формируются в связи с принимаемым управленческим решением при текущих условиях производства и рынка. 

Вопрос 2. Анализ полной себестоимости продукции.

Анализ себестоимости продукции обычно начинают с изучения динамики общей суммы затрат в целом и по основным элементам.

Анализ проводится путем сравнения удельных весов фактических затрат по экономическим элементам отчетного года с аналогичными показателями предыдущего года. Группировка по экономическим элементам показывает, что именно израсходовано на производство продукции, каково соотношение отдельных элементов в общей сумме расходов. При этом по элементам материальных затрат отражаются только покупные материалы, изделия, топливо и энергию. Оплата труда и отчисления на социальные нужды отражаются только применительно к персоналу основной деятельности.

Рассчитанные поэлементно затраты всех материальных и топливно-энергетических ресурсов используются для определения планового уровня материальных затрат и оценки его соблюдения. Анализ поэлементного состава и структуры затрат на производство дает возможность наметить главные направления поиска резервов в зависимости от уровня материалоемкости, трудоемкости и фондоемкости производства.

Следующим шагом проводят оценку структурных сдвигов в составе расходов и ее влияние на общую сумму затрат. Влияние структурных сдвигов в составе затрат определяется на основе модели.

,

где

k – число статей затрат;

d – удельный вес i-й статьи затрат в себестоимости изделия.

Используя способ абсолютных разниц, можно определить влияние структурных сдвигов на изменение себестоимости по каждой статье как произведение полной фактической себестоимости и изменения удельного веса каждой статьи.

Учитывая, что при неизменной структуре затрат темп изменения расходов по статьям равен темпу роста расходов в целом по предприятию, можно определить, каковы должны быть расходы по статьям затрат при запланированном соотношении статей (запланированной структуре себестоимости). В этом случае влияние структурных сдвигов на изменение расходов определяется как разность между фактической и плановой суммой расходов, пересчитанной на фактический объем товарной продукции:

,

где

 – темп изменения общей суммы расходов по предприятию.

Прочие изменения в расходах по каждой статье, совпадающие в динамике с изменениями полной себестоимости, может быть обусловлено структурными сдвигами.

Для оценки влияния каждой статьи затрат на себестоимость произведенной продукции рассчитывается уровень затрат по каждой статье, выявляется сумма экономии или перерасхода по анализируемой статье и элементу расходов, изучаются причины отклонений. Анализ рекомендуется оформлять в аналитическую таблицу.

Уровень затрат определяется делением расходов по каждой статье на выручку от реализации продукции.

Основным этапом анализа себестоимости является анализ прямых трудовых и материальных затрат.

Главными задачами анализа материальных затрат как важнейшего слагаемого себестоимости продукции являются:

     выявление и измерение влияния отдельных групп факторов на отклонение затрат от плана и их изменение по сравнению с предшествующими периодами;

     выявление резервов экономии материальных затрат и путей их мобилизации.

Как правило, наибольший удельный вес в себестоимости промышленной продукции занимают затраты на сырьё и материалы. Общая сумма затрат по этой статье зависит от объема производства продукции, ее структуры и изменения удельных затрат на отдельные изделия.

Взаимосвязь данных факторов с общей суммой прямых материальных затрат можно представить следующим образом:

Расход материалов на единицу продукции зависит от качества сырья и материалов, замены одного вида материала другим, изменения рецептуры сырья, техники, технологии и организации производства, квалификации работников, отходов сырья и др.

Подобные расчеты делаются по каждому виду продукции на основе плановых и отчетных калькуляций с последующим обобщением полученных результатов в целом по предприятию.

Прямые затраты на оплату труда занимают значительный удельный вес в себестоимости продукции и оказывают большое влияние на формирование ее уровня. Поэтому анализ динамики зарплаты на рубль товарной продукции, ее доли в себестоимости продукции, изучение факторов, определяющих ее величину, и поиск резервов экономии средств по данной статье затрат имеют большое значение.

Рис. 5. Факторная модель прямых материальных затрат 

Общая сумма прямой зарплаты зависит от объема производства товарной продукции, ее структуры и уровня затрат на отдельные изделия. Последний, в свою очередь, определяется трудоемкостью и уровнем оплаты труда за 1 чел.-ч.

Рис. 6. Факторная модель зарплаты на производство продукции 

Факторная модель общей суммы прямой заработной платы выглядит следующим образом:

Трудоемкость продукции и уровень оплаты труда зависят от внедрения новой, прогрессивной техники и технологии, механизации и автоматизации производства, организации труда, квалификации работников и др.

Косвенные затраты в себестоимости продукции представлены следующими комплексными статьями: расходы на содержание и эксплуатацию оборудования, общепроизводственные и общехозяйственные расходы, коммерческие расходы. Анализ этих расходов производится путём сравнения фактической их величины на 1 руб. товарной продукции в динамике, а так же с плановым уровнем отчётного периода. Такое сопоставление показывает, как изменилась их доля в стоимости товарной продукции в динамике и по сравнению с планом, и какая наблюдается тенденция – роста или снижения. В процессе последующего анализа выясняют причины, вызвавшие абсолютное и относительное изменение затрат.

Расходы по содержанию и эксплуатации машин и оборудования включают амортизацию машин и оборудования, затраты на их содержание, затраты по эксплуатации, расходы по внутризаводскому перемещению грузов, износ МБП и др. Степень их зависимости от объёма производства продукции устанавливается с помощью коэффициентов, величина которых определяется опытным путём, или с помощью корреляционного анализа по большой совокупности данных от объёма выпуска продукции и суммы этих затрат.

Анализ цеховых и общехозяйственных расходов имеет большое значение, т.к. они могут занимать значительный удельный вес в себестоимости продукции. Фактические данные сравнивают с плановой величиной накладных расходов.

Оценка отклонений фактических расходов от сметы зависит от того, какие причины вызвали экономию или перерасход по каждой статье затрат. В ряде случаев экономия связана с невыполнением намеченных мероприятий по улучшению условий труда, технике безопасности, изобретательству, подготовке и переподготовке кадров и т. д. Невыполнение этих мероприятий наносит предприятию иногда больший ущерб, чем сумма полученной экономии. В процессе анализа должны быть выявлены непроизводительные затраты, потери от бесхозяйственности, которые можно рассматривать как неиспользованные резервы снижения себестоимости продукции.

Анализ общепроизводственных расходов в себестоимости единицы изделия производится с учётом результатов, полученных при анализе их в целом по предприятию. Сумма этих расходов, приходящихся на единицу продукции, зависит от изменения:

а)       общей суммы цеховых и общезаводских расходов;

б)       суммы прямых затрат, которые являются базой распределения косвенных;

в)       объёма производства продукции. 

Коммерческие расходы включают затраты по отгрузке продукции покупателям, расходы на тару и упаковочные материалы, рекламу, изучение рынков сбыта.

Вопрос 3. Анализ удельной себестоимости и себестоимости по видам продукции.

Важный обобщающий показатель себестоимости продукции – затраты на рубль продукции, который характеризует уровень затрат или издержкоемкость продукции . Показатель затрат на рубль товарной продукции характеризует уровень себестоимости одного рубля обезличенной продукции. К достоинствам этого показателя можно также отнести его динамичность и широкую сопоставимость. Он выгоден тем, что, во-первых, очень универсальный: может рассчитываться в любой отрасли производства и, во-вторых, наглядно показывает прямую связь между себестоимостью и прибылью.

Рис. 7. Взаимосвязь факторов, определяющих уровень затрат на рубль товарной продукции 

Затраты на рубль товарной продукции изменяются под воздействием следующих факторов:

     структура ассортимента продукции;

     объем производства продукции;

     изменение цен на сырье и материалы;

     изменение уровня удельных переменных и суммы постоянных затрат.

Факторную модель издержкоемкости (расходоемкости) продукции можно представить следующим образом:

,

где

– выручка от реализации продукции;

 – объем реализации изделий i-го наименования в натуральных единицах;

 – себестоимость одного изделия (единицы продукции);

 – цена одного изделия;

n – число наименований изделий в номенклатуре.

В свою очередь, объем реализации продукции каждого вида можно представить в виде модели:

Тогда формулу можно представить в виде:

Каждый фактор, находящийся в детерминированной зависимости с уровнем расходов, отражает действие множества внешних и внутренних условий, в которых функционирует организация. Для изучения взаимосвязи показателей, характеризующих факторную систему, необходимо пересчитывать затраты в сопоставимые цены.

Для более глубокого изучения причин изменения себестоимости анализируют отчетные калькуляции по отдельным изделиям, сравнивают фактический уровень затрат на единицу продукции с плановым и данными прошлых периодов, других предприятий в целом и по статьям затрат.

Себестоимость отдельных видов продукции определяется путем составления калькуляций, в которых показывается величина затрат на производство и реализацию единицы продукции. Калькуляции составляются по статьям расходов, принятым в данной отрасли промышленности.

Таким образом, на себестоимость изделий каждого наименования влияет удельная величина затрат каждого вида. Эту зависимость можно представить следующим образом:

,

где

m – число видов затрат сырья и материалов;

– колическтво ресурса j–го вида;

– цена за единицу ресурса j–го вида. 

Особое внимание необходимо уделить изделиям, составляющим наибольший удельный вес в объеме продукции. При этом следует иметь в виду, что значительный перерасход может быть допущен по отдельным статьям калькуляции при отсутствии перерасхода по себестоимости изделия в целом. Таким образом, при анализе калькуляций отдельных видов продукции, следует изучить не только общее отклонение фактической себестоимости от плановой или от базисного года, но и отклонения по отдельным калькуляционным статьям.

Вопрос 4. Резервы снижения себестоимости продукции.

 При анализе себестоимости продукции (работ, услуг) выявляются причины полученной экономии или недопущения перерасхода. Углубление анализа проводят в целях установления резервов дальнейшего снижения себестоимости продукции.

Такими резервами могут быть:

     снижение норм расхода сырья и матириалов;

     экономия в результате замены одного вида сырья (материалов) другими видами;

     сокращение потерь от брака;

     уменьшение производственных отходов, наиболее полное использование в производстве вторичных ресурсов и попутных продуктов;

     повышение производительности труда;

     оптимизация расходов на заработную плату;

     снижение косвенных расходов.

 

 

 

 

Тема 10. Анализ результатов деятельности организации

Цели изучения темы – ознакомиться анализом результатов деятельности предприятия.

Задачи изучения темы:

     Изучить показатели прибыльности предприятия.

     Изучить виды прибыли.

     Освоить анализ прибыльности предприятия.

     Изучить операционный рычаг.

     Освоить точку безубыточности предприятия.

Вопросы темы:

1.  Показатели прибыльности предприятия.

2.  Анализ прибыльности предприятия.

3.  Анализ показателей рентабельности предприятия.

4.  Операционный анализ.

 Вопрос 1. Показатели прибыльности предприятия.

Необходимым элементом экономического анализа является исследование результатов финансово-хозяйственной деятельности предприятия. Прибыльность (profitability) - возможность или способность фирмы принести прибыль (profit).

Прибыль предприятия получают главным образом от реализации продукции (товаров, работ, услуг), а также от других видов деятельности (сдача в аренду основных фондов, коммерческая деятельность на фондовых биржах и пр.).

Прибыль является синтетическим показателем оценки хозяйственной деятельности, она представляет собой выраженный в денежной форме чистый доход на вложенный капитал, характеризующий вознаграждение собственника капитала за риск осуществления предпринимательской деятельности, и представляет собой разницу между совокупным доходом и совокупными расходами в процессе осуществления этой деятельности.

Доходами признается увеличение экономических выгод в результате поступления активов (денежных средств, иного имущества) и/или погашения обязательств, приводящее к увеличению капитала организации, за исключением вкладов участников (собственников имущества).

Расходами признается уменьшение экономических выгод в результате выбытия активов (денежных средств, иного имущества) и/или возникновения обязательств, приводящее к уменьшению капитала организации, за исключением уменьшения вкладов по решению участников (собственников имущества).

Механизм формирования финансовых результатов, действующий на сегодняшний день по нормам РСБУ показан на рисунке.

Рис. 8. Общая схема формирования финансового результата хозяйствующего субъекта

 

Финансовый результат - обобщающий показатель анализа и оценки эффективности деятельности хозяйствующего субъекта на определенных стадиях (этапах) его формирования.^[9]

Главным показателем эффективности работы организации является результативность. Понятие «результативность» складывается из нескольких важных составляющих финансово-хозяйственной деятельности организации. Наиболее общей характеристикой является прибыль. Поэтому анализ финансовых результатов включает оценку следующих показателей прибыли: валовой, прибыли от продаж, прибыли до налогообложения, прибыли от обычной деятельности, чистой прибыли предприятия.

Цель анализа финансовых результатов организации – финансово-экономическое обоснование вариантов управленческих решений, реализация которых обеспечит устойчивый рост ее финансовых результатов.[10]

Основными задачами анализа финансовых результатов деятельности являются:

     оценка динамики и структуры показателей прибыли за анализируемый период в целом по организации, а также по направлениям деятельности, по структурным подразделениям;

     факторный анализ показателей прибыли и рентабельности и выявление внешних и внутренних факторов на формирование финансовых результатов;

     анализ финансовых результатов от прочей реализации, инвестиционной и финансовой деятельности и выявление факторов и причин изменения показателей;

     анализ формирования и распределения прибыли;

     оценка динамики показателей рентабельности и анализ факторов, воздействующих на уровень использования средств;

     анализ затрат, произведенных организацией, и затрат на рубль товарной продукции;

     оценка работы предприятия по использованию возможностей увеличения прибыли и рентабельности;

     выявление резервов увеличения суммы прибыли и рентабельности;

     разработка мероприятий по использованию выявленных резервов.

В процессе анализа используются различные показатели прибыли, которые можно классифицировать следующим образом.

По видам хозяйственной деятельности различают: прибыль от основной (операционной) деятельности; прибыль от инвестиционной деятельности; прибыль от финансовой деятельности.

По составу включаемых элементов различают маржинальную (валовую) прибыль, общий финансовый результат отчетного периода до выплаты процентов и налогов (брутто-прибыль), прибыль до налогообложения, чистую прибыль.

Маржинальная прибыль — это разность между выручкой (нетто) и прямыми производственными затратами по реализованной продукции.

Брутто-прибыль включает финансовые результаты от операционной, финансовой и инвестиционной деятельности, внереализационные и чрезвычайные доходы и расходы (до выплаты процентов и налогов). Характеризует общий финансовый результат, заработанный предприятием для всех заинтересованных сторон (государства, кредиторов, собственников, наемного персонала).

Прибыль до налогообложения — это результат после выплаты процентов кредиторам.

Чистая прибыль — это та сумма прибыли, которая остается в распоряжении предприятия после уплаты всех налогов, экономических санкций и прочих обязательных отчислений.

В зависимости от характера деятельности предприятия выделяют прибыль от обычной (традиционной) деятельности и прибыль от чрезвычайных ситуаций, необычных для данного предприятия.

По характеру налогообложения различают налогооблагаемую и не облагаемую налогом (льготируемую) прибыль в соответствии с налоговым законодательством, которое периодически пересматривается.

По степени учета инфляционного фактора различают номинальную прибыль и реальную прибыль, скорректированную на темп инфляции в отчетном периоде.

По экономическому содержанию прибыль делится на бухгалтерскую и экономическую. Бухгалтерская прибыль определяется как разность между доходами и текущими явными затратами, отраженными в системе бухгалтерских счетов. Экономическая прибыль отличается от бухгалтерской тем, что при расчете ее величины учитывают не только явные затраты, но и неявные, не отражаемые в бухгалтерском учете (например, затраты на содержание основных средств, принадлежащих владельцу фирмы).

По характеру использования чистая прибыль подразделяется на капитализированную (нераспределенную) и потребляемую.

Капитализированная прибыль — это часть чистой прибыли, которая направляется на финансирование прироста активов предприятия.

Потребляемая прибыль — та ее часть, которая расходуется на выплату дивидендов акционерам и учредителям предприятия.

С учетом требований МСФО выделяют:

     валовую прибыль, представляющую собой выручку от реализации (за минусом НДС, акцизов и аналогичных обязательных платежей) за вычетом себестоимости продукции. В расчет этого показателя в соответствии с международной практикой не включаются коммерческие и управленческие расходы;

     прибыль от продаж, представляющую собой разницу между валовой прибылью и коммерческими и управленческими расходами;

     прибыль до налогообложения - (EBT). Это валовая прибыль, уменьшенная на величину расходов, непосредственно не связанных с выпуском продукции (налоги). Это прибыль от продаж + проценты к получению – проценты к уплате + доходы от участия в других организациях + прочие операционные доходы – прочие операционные расходы + прочие доходы – прочие расходы;

     чистую прибыль после налогообложения, представляющую собой прибыль, остающуюся в распоряжении предприятия. Это разница между прибылью до налогообложения и величиной налога на прибыль, отложенных налоговых активов и отложенных налоговых обязательств;

     нераспределенную прибыль - прибыль предприятия за вычетом различных убытков, выплат по дивидендам и прибыли, трансформированной в авансированный (вложенный) капитал;

     операционную прибыль (EBIT, Earnings Before Interest and Taxes) - прибыль до выплаты процентов и налога на прибыль, т.е разница между операционными доходами и операционными расходами.

EBITDA (Earnings before Interest, Taxes, Depreciation and Amortization) рассчитывается как EBIT плюс амортизационные отчисления по материальным и нематериальным активам минус переоценка активов.

 Вопрос 2. Анализ прибыльности предприятия.

Для анализа состава и динамики прибыли за отчетный период формируется аналитическая таблица, в которой отражаются сведения о величине прибыли за базовый и отчетный период в разрезе ее составных частей. Рассчитывается изменение абсолютных значений и удельный вес каждого вида прибыли в составе прибыли за отчетный период. С этой целью определяются значения абсолютных и относительных отклонений.

При этом анализ следует проводить в условиях приведения величин прибыли за базовый и отчетный период в сопоставимый вид, т.е. с учетом влияния инфляции. Для этого, перед тем как проводить расчет прибыли, выручка корректируется (уменьшается) на величину индекса роста цен, а затраты на величину роста цен по элементам себестоимости.

Результаты анализа используются для принятия экономических решений, направленных на эффективное использование ресурсов, выбор наилучшего варианта инвестиций, обоснование перспективы развития предприятия и т. д.

Анализ формирования и использования прибыли проводится в несколько этапов:

     анализируется прибыль по составу в динамике;

     проводится факторный анализ прибыли от реализации;

     анализируются причины отклонений по составляющим прибыли;

     анализируется формирование чистой прибыли и влияние налогов на прибыль;

     дается оценка эффективности распределения прибыли на накопление и потребление;

     анализируется использование прибыли на накопление и потребление;

     разрабатываются предложения к составлению финансового плана.

В процессе анализа необходимо изучить динамику доли прибыли, которая идет на самофинансирование предприятия и материальное стимулирование работников и таких показателей, как сумма самофинансирования и сумма капитальных вложений на одного работника, сумма зарплаты и выплат на одного работника. Причем изучать их надо в тесной связи с уровнем рентабельности, суммой прибыли на одного работника, и на один рубль основных производственных фондов. Если эти показатели выше, чем на других предприятиях, или выше нормативных для данной отрасли производства, то имеются перспективы для развития предприятия.

Основными факторами, определяющими размер отчислений в фонды накопления и потребления, могут быть изменения суммы чистой прибыли и коэффициента отчислений прибыли в соответствующие фонды.

Сумма отчислений прибыли в фонды предприятия равна произведению двух факторов: чистой прибыли и коэффициента отчислений, поэтому для расчета их влияния можно использовать один из приемов детерминированного фактора анализа.

Затем надо рассчитать влияние факторов изменения чистой прибыли на размер отчислений в фонды предприятия. Для этого прирост чистой прибыли за счет каждого фактора умножается на плановый коэффициент отчислений в соответствующий фонд.

Важную роль играет проведение факторного анализа выручки, как основного вида доходов организации. Поскольку на величину выручки оказывает влияние объем продаж, структура производства и продаж, отпускные цены на продукцию; а на себестоимость – цены на сырье и материалы, топливо, тарифы на энергию и перевозки, уровень материальных и трудовых затрат, при проведении анализа оценивают влияние этих факторов.

Для анализа влияния, к примеру, ценовых факторов необходимо знать изменение цен на продукцию, сырье, материалы, которое определяется индексом изменения цен или отношением цены в отчетном периоде к цене прошлого периода:

,

где

 – цена единицы продукции, сырья, материалов в отчетном периоде;

 – цена единицы продукции, сырья, материалов в прошлом периоде.

В процессе анализа просчитываются выручка и себестоимость в сопоставимых ценах, т.е. в ценах прошлого (или базисного) периода. Для этого фактическая выручка (себестоимость) отчетного периода в действующих ценах делится на индекс изменения цен.

,

,

где

 – цена единицы продукции, сырья, материалов в отчетном периоде;

 – цена единицы продукции, сырья, материалов в отчетном периоде;

 – выручка отчетного периода в ценах прошлого периода (в сопоставимых ценах);

 – затраты на единицу продукции, сырья, материалов в отчетном периоде;

 – затраты на единицу продукции, сырья, материалов в прошлом периоде;

 – себестоимость реализованный продукции отчетного периода в ценах прошлого периода (в сопоставимых ценах).

Основную часть прибыли предприятие получает от реализации продукции и услуг. Она зависит от объема реализации продукции (Q), ее структуры  и уровня цен :

 

Объем реализации и структура товарной продукции могут оказывать как положительное, так и отрицательное влияние на сумму прибыли. Увеличение объема продаж и доли рентабельной продукции приводит к увеличению прибыли.

Расчет влияния этих факторов на сумму прибыли проводят способом цепной подстановки, последовательно заменяя плановую величину каждого факторного показателя фактической.

Прибыль от реализации отдельных видов продукции анализируется на основе модели:

 

Влияние факторов рассчитывают способом цепной подстановки.

Вопрос 3. Анализ показателей рентабельности предприятия.

В экономической теории принято различать понятия экономический эффект и экономическая эффективность.

Экономический эффект – экономическая категория, характеризующая абсолютный результат деятельности. Экономический эффект выражается прибылью (объемом продаж, выручкой от реализации и др.) организации. При этом следует иметь в виду, что прибыль – это абсолютный эффект и сама по себе не может характеризовать уровень эффективности работы организации без соотнесения с авансированными или потребленными ресурсами.

Экономическая эффективность (доходность) – экономическая категория, характеризующая отношение полученного эффекта к затратам, произведенным для его достижения или ресурсам, необходимым для его достижения.

Доходность характеризует отношение (уровень) дохода к авансированному капиталу и его элементам; источникам средств или их элементам; общей величине текущих расходов и их элементам. Показатель доходности отражает, сколько рублей дохода получила организация на каждый рубль капитала, активов, расходов и т.д.

 или  

Экономическая эффективность деятельности организации выражается показателями рентабельности. При этом в расчете большинства показателей рентабельности в качестве полученного эффекта выступает показатель чистой прибыли, однако может использоваться прибыль от продажи продукции, прибыль до налогообложения и д.р. На практике наибольшее распространение получил первый из них. В качестве затрат (ресурсов) могут выступать различные показатели, в частности, средняя величина активов, собственного капитала, себестоимости продукции, выручки и д.р.

Рентабельность – это относительный показатель эффективности производства, характеризующий уровень отдачи затрат и степень использования капитала, ресурсов, являющийся мерой доходности предприятия в долгосрочном периоде.

В основе построения коэффициентов рентабельности лежит отношение прибыли или к затраченным средствам, или к выручке от реализации, или к другим активам предприятия.

Показатели рентабельности могут быть рассчитаны как коэффициенты и тогда представлены в виде десятичной дроби или в виде показателей рентабельности и тогда представлены в виде процентов.

В зависимости от цели расчетов наиболее часто рентабельность предприятия определяют посредством процентного отношения прибыли к следующим показателям: объему выпуска; издержкам производства; оборотным средствам; основным средствам; средствам на оплату труда; собственному капиталу; капиталу (совокупному капиталу предприятия, включающему собственные и заемные средства).

В основу расчета показателей рентабельности могут быть положены различные величины прибыли предприятия, сформированные в соответствии с требованиями МСФО: маржинальная прибыль, операционная прибыль, прибыль до выплаты процентов и налога на прибыль (EBIT), прибыль до выплаты налога на прибыль (EBT), чистая прибыль. Чаще всего для расчета коэффициентов рентабельности используется чистая прибыль или прибыль до выплаты процентов и налога на прибыль.

Систему расчета показателей рентабельности можно представить в виде таблицы: 

Таблица 39. 

Расчет показателей рентабельности на основе данных отчетности РСБУ и МСФО[11]

№	Показатели	Расчетная формула	Экономический смысл
1.	Рентабельность экономическая (активов) (Rэк) (Return on assets)	или , где ЧП - чистая прибыль; EBIT - прибыль до выплаты процентов и налога на прибыль (при использовании отчетности, составленной по МСФО); А - средняя за период величина активов предприятия.	Характеризует экономическую рентабельность используемого на предприятии капитала, т.е. суммы собственных и заемных средств, Отражает общую эффективность использования активов компании.
	Рентабельность собственного капитала (Return on equity) (Rск)	или , где СК – средняя за период величина собственного капитала предприятия.	Характеризует эффективность собственного капитала предприятия, насколько успешно он используется. Увеличение этого показателя соответствует цели роста прибыли предприятия. На него опираются при сравнении и оценке преимуществ альтернативных инвестиций и при принятии решений об инвестициях. Показывает прибыльность использования капитала собственников компании, то есть рентабельность компании с точки зрения акционера.
	Рентабельность акционерного капитала (Rак)	или , где АК – акционерный капитал (сумма уставного и резервного капиталов).
	Рентабельность заемного капитала (Rзк)	, где ЗК – сумма краткосрочных и долгосрочных обязательств организации.	Показатели, характеризующие отдачу, которая приходится на рубль соответствующих активов и заемных средств
	Рентабельность текущих активов (Rта)	, где ОА – оборотные активы.
	Рентабельность чистых активов(Rча)	, где ЧА – чистые активы.
	Рентабельность чистого оборотного капитала(Rчок)	, где ЧОК – чистые оборотные активы (ОА-КО).
	Рентабельность имущества (Rва)	%, где ВА – внеоборотные активы
2.	Рентабельность реализации (оборота) (Net Profit Margin) (Rр)	Рентабельность продаж по чистой прибыли , где N – выручка от реализации продукции.	Характеризует прибыль, которую получает предприятие с каждого рубля реализации. Отражает общую прибыльность продаж компании, эффективность производственной и сбытовой деятельности. В зависимости от показателя прибыли, использующегося при расчете, рентабельности продаж выделяют несколько вариантов расчета данного показателя.
		Рентабельность продаж по прибыли от продаж
		Рентабельность по EBIT: (EBIT margin)
		Рентабельность по EBITDA (EBITDA margin)	Отражает прибыльность продаж компании без учета затрат на проценты по кредитам и выплату налога на прибыль.
		, где С – себестоимость продукции.	Отражает прибыльность произведенной продукции компании

 Вопрос 4. Операционный анализ.

Одним из самых простых и эффективных методов анализа прибыли с целью оперативного, а также стратегического планирования является операционный анализ или «анализ безубыточности», «CVP-анализ (costs, volume, profit — анализ «затраты-объем-прибыль»), который позволяет отследить зависимость финансовых результатов бизнеса от издержек и объемов производства.

Проведение расчетов по методике CVP-анализа требует принятия ряда условий и допущений:

     необходимо поделить издержки на переменные и постоянные;

     принять, что переменные издержки изменяются пропорционально объему производства (реализации) продукции;

     принять постоянные издержки неизменными в пределах релевантного (значимого) объема производства (реализации) продукции, т.е. в диапазоне деловой активности предприятия, который установлен, исходя из производственной мощности предприятия и спроса на продукцию;

     принять тождество производства и реализации продукции в рамках рассматриваемого периода времени, т.е. запасы готовой продукции существенно не изменяются;

     допустить, что эффективность производства, уровень цен на продукцию и потребляемые производственные ресурсы не будут подвергаться существенным колебаниям на протяжении анализируемого периода;

     принять поступления выручки пропорциональными объему реализованной продукции.

CVP-анализ можно проводить графическим или аналитическим способом.

Для применения графического метода необходимо построить график зависимостей общих, переменных издержек и выручки от объемов производства, учитывая приведенные выше условия. По горизонтали показывают объем производства в процентах от производственной мощности в натуральных единицах (если анализ делают по одному виду продукции) или в денежной оценке (если анализ делают по нескольким видам продукции). По вертикали – валовую выручку от реализации продукции и переменные затраты.

Точку пересечения графиков валового дохода и общих издержек называют точкой безубыточности, а соответствующий объем продукции – безубыточным объемом (Q_кр – критический объем производства).

До достижения критического объема производства фирма будет получать убытки (зона убытков на рис. 9), так как при таком объеме производства ее валовой доход будет меньше общих издержек. При превышении объема производства над критическим уровнем фирма будет получать прибыли (зона прибыли на рис. 9).

Таким образом, снижение точки безубыточности – критерий успешной работы предприятия, рост точки безубыточности – свидетельство ухудшения его финансового состояния. Необходимо помнить, что данные утверждения справедливы только при условии, что масштабы компании не меняются.

Расширение масштабов производства компании неизбежно приводит к росту постоянных затрат. Как только размер компании увеличится – компания выходит на новую, более высокую, точку безубыточности.

Чтобы определить, насколько близко предприятие подошло к границе, за которой деятельность становится убыточной, определяется отклонение фактического объема выручки от реализации продукции от точки безубыточности или «запас прочности» компании (рис. 10).

Факторы, определяющие величину «запаса прочности», являются рычагами оптимизации данного показателя. В частности, можно выделить следующие пути повышения «запаса прочности» организации:

     увеличение объема реализации продукции (в том случае, если величина маржинальной прибыли положительна);

     снижение постоянных затрат;

     увеличение доли более прибыльной продукции - продукции с наибольшими ценовыми коэффициентами .

Рис. 9. Графическая интерпретация точки безубыточности 

Таким образом, снизить точку безубыточности можно не только снижая затраты, но и изменяя структуру реализуемой продукции. Следовательно, идеальный продуктовый портфель – совокупность максимального ценового коэффициента и максимального спроса на данный вид продукции.

 

Рис. 10. Графическое определение запаса прочности компании

Если выручка не покрывает общие издержек фирмы, предприятие получает убытки, но может продолжать работать в краткосрочном периоде до тех пор, пока получает маржинальную прибыль (покрывает все переменные издержки и часть постоянных). Равенство валового дохода и переменных издержек (нулевая маржа покрытия) является критерием для принятия решения о закрытии фирмы (рис. 11).

Рис. 11. Работа фирмы с убытками

Достоинство графического способа определения точки безубыточности заключается в простоте и наглядности, его удобно использовать для презентации результатов CVP-анализа.

Аналитический способ проведения CVP-анализа более точен и менее трудоемок по сравнению с графическим способом, поэтому используется для оперативного анализа.

В основе расчетов лежит базовая модель прибыли:

,

где

 – выручка от реализации продукции;

VC – переменные затраты;

FC – постоянные затраты;

AVC – средние переменные затраты;

Q – объем произведенной продукции в натуральном выражении.

Для определения точки безубыточности в натуральном выражении можно воспользоваться формулой:

Для определения точки безубыточности в стоимостном выражении:

Часто требуется определить объем продаж для получения заданной суммы прибыли, которая обеспечит рыночную норму доходности предприятия на собственный капитал. Для этих целей используется формула: 

,

где

R – заданная величина прибыли.

Для определения «запаса прочности» аналитическим методом рассчитывают относительное отклонение фактической выручки (объема реализации) от безубыточного значения:

или

Таким образом, безубыточный объем продаж и величина «зона безубыточности» зависят от величины постоянных и переменных затрат, а также от рыночных цен на продукцию. При повышении рыночных цен появляется возможность снижать объемы реализации и покрывать постоянные затраты, при снижении уровня цен безубыточный объем продаж растет. В свою очередь повышение переменных затрат приводит к повышению точки безубыточности и уменьшению зоны «зоны безопасности» предприятия.

Если фирма достигла точки безубыточности, возникает вопрос о темпах роста прибыли, на которые может рассчитывать фирма. Характеристику возможных темпов изменения прибыли компании от изменения объемов реализации дает производственный рычаг (производственный леверидж, операционный леверидж, operating leverage).

Задача операционного рычага – определить чувствительность прибыли к изменению выручки.

Для расчета производственного рычага используется формула:

Величину операционного рычага определяет структура затрат – распределение долей между переменными и постоянными затратами. Чем выше доля постоянных затрат в общих затратах компании, тем выше операционный рычаг. Таким образом, предприятия с высоким производственным рычагом – такие предприятия, в чьих затратах преобладает доля постоянных затрат. У предприятия с низким производственным рычагом в затратах преобладают переменные издержки.

Эффект операционного рычага показывает, на сколько процентных пунктов измениться прибыль от продаж при изменении выручки на один процент:

 

Эффект операционного рычага – с одной стороны – характеристика возможных темпов роста прибыли, с другой – характеристика рисков потери этой прибыли. При одинаковом темпе роста объема продаж, предприятие с высоким рычагом (с высокой долей постоянных затрат) будет наращивать прибыль более высокими темпами, чем предприятие с низким рычагом. Но и при падении продаж первое предприятие будет терять прибыль более быстрыми темпами, чем второе.

При нестабильных макроэкономических условиях, грозящих снижением объемов продаж, предпочтительным является бизнес, характеризующийся низким производственным рычагом, так как при снижении объемов продаж необходимо решать задачу минимизации потерь прибыли. При благоприятной рыночной конъюнктуре, росте объемов реализации – предпочтителен высокий операционный рычаг.

Таким образом, чем больше производственный рычаг, тем выше зависимость предприятия (с точки зрения получаемой прибыли) от объемов реализации продукции.

Управление производственным рычагом заключается в изменении структуры затрат – изменении доли переменных и постоянных затрат.

Сложность заключается в выделении элементов в составе затрат, которые могут быть переведены из разряда постоянных в переменные или наоборот.

Управление затратами на основе эффекта операционного рычага позволяет оперативно и комплексно подходить к использованию финансов предприятия.

Для этого можно воспользоваться правилом «50/50». Все виды продукции рекомендуется разделить на две группы в зависимости от доли переменных затрат. Если она больше 50 %, то по этим видам продукции выгоднее работать над снижением затрат. Если доля переменных затрат меньше 50 %, то предприятию лучше увеличить объемы реализации.

Такая система управления затратами дает ряд преимуществ:

     возможность увеличить конкурентоспособность производимой продукции (работ, услуг) за счет снижения издержек и увеличения рентабельности;

     возможность разработать гибкую ценовую политику, на ее основе увеличить оборот и получить конкурентные преимущества;

     возможность сэкономить материальные и финансовые ресурсы предприятия, получить дополнительные оборотные средства;

     возможность оценить эффективность деятельности подразделений предприятия, оценить и разработать систему мотивации персонала.

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

 

Тема 11. Анализ экономического и инвестиционного потенциала организации

Цели изучения темы – освоить методику инвестиционного анализа и анализа экономического потенциала организации.

Задачи изучения темы:

     Изучить основы анализа экономического потенциала организации.

     Изучить цели анализа и оценки эффективности капитальных вложений.

     Изучить методику и показатели, применяемые при оценке эффективности инвестиционных проектов.

     Освоить понятие экономического потенциала предприятия.

     Изучить факторы роста объемов производства интенсивного и экстенсивного порядка.

Вопросы темы:

1.  Понятие и факторы экономического потенциала организации.

2.  Понятия и цели инвестиционного анализа.

3.  Показатели эффективности капитальных вложений.

4.  Комплексный анализ резервов производства. 

Вопрос 1. Понятие и факторы экономического потенциала организации.

Экономический потенциал организации - интегральная оценка потенциальных возможностей, заключенных в ресурсном потенциале, и реализации их для достижения экономического эффекта.

Понятие «потенциал» происходит от латинского слова «potentia», которое означает силу, мощь, способность или возможность, которая может открыться, реализоваться при определенных условиях.

Экономический потенциал организации зависит от наличия ресурсов, и эффективностью их использования. В условиях обладания одинаковыми экономическими ресурсами, экономический  потенциал выше у той организации, которая более эффективно использует свои возможности.

Состояние экономического потенциала предприятия характеризуют ряд факторов:

     объем и качество производственных ресурсов, численность промышленно-производственного персонала, состав основных производственных фондов, величина оборотных фондов и материальных запасов, наличие финансовых ресурсов и нематериальных активов, использование патентов, лицензий, технологии, информации;

     способности персонала предприятия к профессиональной деятельности во всех сферах производства и на всех уровнях управления;

     состояние научной, творческой, рационализаторской и инновационной деятельности, способность к обновлению производства и смене действующей технологии;

     информационное обеспечение маркетинговой, проектной, производственной и финансовой деятельности, качество используемой информации, степень ее обоснованности и достоверности.

Степень, или уровень, развития потенциала предприятия можно представить соотношением различных сравнительных характеристик его сегодняшнего состояния с соответствующими эталонными (нормативными) показателями или стандартами. В качестве базы сравнения могут быть взяты мировые или отечественные высшие стандарты, отраслевые или региональные эталоны, а также корпоративные или внутрихозяйственные нормативы. Система подобных стандартов может стать основой планирования и управления развитием потенциала наших предприятий.

Планирование развития потенциала предприятия включает следующие этапы:

     оценка структуры, динамики и эффективности использования производственных ресурсов и возможностей предприятия, его доли или занимаемого положения на рынке;

      определение уровня конкурентоспособности основных видов продукции, самого предприятия в целом;

     анализ имеющихся производственных резервов и потерь экономических ресурсов;

     выбор основной стратегии и тактики развития потенциала предприятия;

     планирование развития потенциала предприятия с учетом выбранных перспективных целей и имеющихся ограничений ресурсов;

     осуществление запланированных мероприятий, связанных с обеспечением экономического роста и развития потенциала предприятия.

Таким образом, повышение уровня развития потенциала сводится к анализу его структуры, оценке и планированию влияния большой совокупности факторов на конкурентоспособность предприятия и его место на действующем рынке.

 Вопрос 2. Понятия и цели инвестиционного анализа.

Инвестиции – средства (денежные средства, ценные бумаги, иное имущество и права, имеющие денежную оценку), вкладываемые в объекты предпринимательской деятельности в целях получения прибыли.

Различают следующие виды инвестиций:

Реальные инвестиции, капитальные вложения или инвестиции в основной капитал (capital investments) – это вложения в новое строительство, расширение, реконструкцию, и техническое перевооружение действующего предприятия приобретение новых машин и оборудования, проведение проектно-изыскательских работ и т.п.

Финансовые инвестиции – вложения в акции, облигации и другие ценные бумаги, а также банковские депозиты.

В зависимости от формы собственности различают государственные и частные инвестиции.

При оценке эффективности и целесообразности осуществления тех или иных инвестиций необходимо сопоставить размер вложений с будущими денежными притоками.

Инвестиционный проект предприятия – обоснование экономической целесообразности объемов и сроков капитальных вложений.

Формы и содержания инвестиционных проектов могут быть самыми разнообразными: план строительства новой организации, оценка целесообразности приобретения недвижимого имущества, объектов интеллектуальной собственности и других прав.

Оценка эффективности инвестиционных проектов проводится в несколько этапов:

     Сравнение рентабельности инвестиций со средним по рынку процентом банковского кредита. Цель сравнения – определение наиболее выгодного направления вложения капитала.

     Сравнение рентабельности инвестиций со средним темпом инфляции. Цель сравнения – минимизация инфляционных рисков.

     Сравнение альтернативных проектов по объему требуемых инвестиций и по выбранным критериям эффективности. Цель – выбор наименее капиталоемкого проекта.

     Оценка стабильности денежных потоков по проекту.

Инвестиционный анализ является перспективным (прогнозным), поэтому при анализе инвестиционных проектов должны учитываться такие фактор потери стоимости денег во времени и фактор риска.

Концепция учета временной стоимости денежных ресурсов играет центральную роль в практике финансовых вычислений. Она выражается в том, что денежная единица, имеющаяся в распоряжении сегодня, имеет большую ценность по сравнению с денежной единицей, ожидаемой к получению в будущем.

Количественно, процессы изменения стоимости денежной единицы во времени можно определить с помощью процессов наращивания и дисконтирования. В зависимости от видов операций могут применяться различные виды начислений.

Наращивание – это процесс увеличения первоначальной суммы в результате начисления процентов (используется для исчисления будущей стоимости денег, FV).

Дисконтирование (Discounting) – процесс, обратный наращиванию, заключающийся в вычислении сегодняшней стоимости будущих доходов (приведенной к настоящему моменту стоимости денег PV).

  ,

где

FV – дисконтированная (приведенная стоимость);

PV – наращенный капитал (ожидаемая к получению стоимость);

r – ставка наращивания или ставка дисконтирования.

Величина ставки дисконтирования зависит от ряда факторов: разрыва во времени между притоком и оттоком средств по инвестиционному проекту, риска вложений.

Стандартным временным интервалом для оценки инвестиционных проектов является период, кратный году.

 Вопрос 3. Показатели эффективности капитальных вложений.

Существующие методы определения эффективности инвестиционных проектов применяются при оценке независимого инвестиционного проекта с целью его принятия или отклонения, с целью обоснованного выбора между взаимоисключающими проектами и делятся на две группы:

     методы, основанные на дисконтированных оценках включают расчеты: чистой приведенной стоимости проекта, внутренней нормы доходности, индекса рентабельности инвестиций, дисконтированного срока окупаемости инвестиций, критерия наименьшей стоимости;

     методы, основанные на простых оценках включают расчеты: простого срока окупаемости инвестиций, учетной нормы рентабельности, коэффициента сравнительной экономический эффективности.

На практике чаще применяются методы, первой группы, что объясняется необходимостью учета изменения стоимости денег во времени.

Расчет чистой приведенной стоимости проекта (NPV, net present value) построен на определении разницы между сегодняшней (приведенной, дисконтированной) стоимостью денежных оттоков, вязанных с осуществлением капитальных вложений и сегодняшней (приведенной, дисконтированной) стоимостью денежных поступлений, полученных от реализации инвестиционного проекта. Для расчета NPV проекта используется формула:

,

где

CF – денежные поступления от проекта на k-ом шаге проекта;

IC – величина первоначальных инвестиций;

r – стоимость капитала инвестиционного проекта;

k – количество лет на реализацию проекта.

Если инвестиционные вложения не единовременны и предполагаются на разных стадиях проекта, в течение m лет, то формула для расчета NPV модифицируется следующим образом:

,

где

i – прогнозируемый средний темп инфляции.

Если NPV > 0, то денежные доходы, генерируемые проектом больше вложений и проект целесообразен и экономически эффективен.

Если NPV < 0, то это говорит о превышении денежных расходов над доходами от проекта и свидетельствует о экономической нецелесообразности его осуществления.

Если NPV = 0, то он безубыточен и решение о его осуществлении принимается на основании дополнительных аргументов.[12]

Значение NPV зависит от показателя (ставки) дисконтирования, отражающей стоимость капитала, используемого для осуществления инвестиционного проекта. При увеличении ставки дисконта r величина NPV уменьшается и наоборот. При сопоставлении различных альтернативных проектов выбор делают в пользу проекта с большим значением NPV.

Индекс рентабельности инвестиции (PI, profitability index) показывает, как расходы на инвестиционный проект покрываются доходами, полученными от реализации проекта. Данный метод позволяет соотнести объем требуемых затрат с предстоящим к получению доходом и является продолжением метода расчета NPV.

Индекс рентабельности является относительным показателем и характеризует эффективность осуществляемых вложений. Чем больше значение этого показателя, тем выше отдача каждого рубля, инвестированного в данный проект.

,

где

CF – денежные поступления от проекта на k-ом шаге проекта;

IC – величина первоначальных инвестиций;

r – стоимость капитала инвестиционного проекта;

k – количество лет на реализацию проекта.

Если РI > 1, то проект следует принять. Так как доходы превышают затраты на него.

Если PI ≤ 1, то проект отклоняют.

Индекс рентабельности (PI) применяют в качестве дополнительного критерия при выборе одного инвестиционного проекта из ряда альтернативных, имеющих одинаковые значения NPV.

Внутренняя норма рентабельности (IRR, internal rent of return) – величина ставки дисконтирования при которой приведенная стоимость расходов по проекту равняется приведенной стоимости доходов, генерируемых проектом.

IRR показывает ожидаемую доходность проекта, и, следовательно, максимально допустимый относительный уровень расходов, которые могут быть связаны с данным проектом. Например, если проект полностью финансируется за счет кредита банка, то значение IRR показывает верхнюю границу допустимого уровня банковской процентной ставки, превышение которого делает проект убыточным. IRR- это критический пороговый показатель, сопоставляемый со стоимостью капитала (СС).

Если IRR > СС, то проект принимается.

Если IRR ≤ СС, то проект отвергается, так как стоимость используемого капитала выше доходности инвестиционного проекта..

Если инвестиционный проект генерирует денежный доход только один раз (в конце периода его действия), то внутреннюю норму рентабельности для него можно определить, используя следующие уравнения:

 

Если доходы от инвестиционного проекта будут поступать не единовременно, а многократно на протяжении всего срока его действия, то определить уровень IRR можно методом последовательной итерации, рассчитывая NPV при различных значениях процентной ставки (r) до того значения, пока величина NPV не примет отрицательное значение, после чего значение IRR находят по формуле:

,

где

 – ставка дисконта, при которой NPV имеет положительное значение;

 – ставка дисконта, при которой NPV имеет отрицательное значение;

 – чистая приведенная стоимость при ставке r_a;

 – чистая приведенная стоимость при ставке r_b.

При этом должны соблюдаться следующие неравенства:

;

. 

Точность вычислений IRR зависит от интервала между  и . Чем меньше длина интервала между минимальным и максимальным значениями ставки дисконта, когда функция меняет знак с «+» на «–», тем точнее величина IRR.

Дисконтированный срок окупаемости инвестиций (DRR, discounted payback period) представляет собой период времени до момента, с которого инвестиционные вложения в проект начинают покрываться приведенными доходами от его реализации. Метод необходим для уточненного срока окупаемости инвестиционного проекта с учетом временной стоимости денег. Дисконтированный период окупаемости можно измерять в годах, кварталах или месяцах. В расчет принимаются денежные потоки, дисконтированные по показателю WACC, а соответствующая формула имеет вид:

,

при котором

,

где

CF – денежные поступления от реализации проекта;

r – ставка дисконтирования;

n – срок инвестирования (продолжительность проекта);

IC – величина первоначальной инвестиции.

 Ниже рассмотренные методы представляют собой способы оценки эффективности инвестиционных проектов не предусматривающие учет изменения стоимости денег во времени.

 Срок окупаемости инвестиций (PP, payback period) - это период, который требуется компании для возврата инвестору вложенной в проект суммы. Данный метод является одним из самых простых и часто применяется для обобщенной оценки. Алгоритм его расчета не предполагает учета временной стоимости денежных поступлений и зависит от равномерности распределения прогнозируемых доходов от инвестиции.

Если прогнозируются равномерные по годам денежные поступления, то срок окупаемости рассчитывается путем деления единовременных затрат на величину постоянного годового дохода.

Если прогнозируются неравномерные по годам денежные поступления, то срок окупаемости рассчитывается подсчетом количества лет, в течение которых первоначальная инвестиция будет возвращена, то есть, РР показывает число базовых периодов, за которое исходная инвестиция будет полностью возмещена за счет генерируемых проектом притоков денежных средств. Недостатком этого показателя является то, что он не учитывает те денежные потоки, которые формируются после периода окупаемости инвестиций.

В общем виде, срок окупаемости рассчитывается следующим образом:

при котором

,

где

n – срок инвестирования (продолжительность проекта);

CF – денежные поступления от реализации проекта;

IC – инвестиционные затраты.

Учетная норма рентабельности (ARR, accounting rate of return) акцентирует внимание на величине получаемой годовой чистой прибыли и рассчитывается по формуле:

,

где

PI – величина годовой чистой прибыли;

IC – инвестиционные затраты.

Значение ARR сравнивают с коэффициентом рентабельности активов (ROA), либо с минимально допустимым уровнем рентабельности инвестиций (ROI) для конкретного проекта.

Если значение АRR< ROA (или ROI), проект отклоняется.

Если значение АRR> ROA (или ROI), проект принимается.

Вопрос 4. Комплексная оценка резервов производства.

 Одно из важнейших направлений комплексного анализа хозяйственной деятельности – поиск существующих на предприятии хозяйственных резервов и оценка возможностей их использования.

Резервы – неиспользованные возможности снижения удельного (приходящегося на одно производственную единицу реализации) расхода материалов, труда, капитальных затрат.

Поиск резервов необходим для увеличения объема выпуска, повышения рентабельности работы предприятия, повышения стоимости бизнеса, расширения рынков сбыта и т.д.

Резервы роста экономического потенциала предприятия заключаются в повышении эффективности использования всех видов экономических ресурсов и оптимизации их сочетания.

Различают резервы экстенсивного и интенсивного порядка.[13]

К факторам роста производства экстенсивного порядка относят:

     увеличение количества средств производства;

     увеличение численности рабочей силы;

     увеличение времени использования рабочей силы и средств труда;

     увеличение количества запасов оборотных средств и т.п.

 К факторам интенсивного порядка относят:

     совершенствование технологии производства;

     совершенствование методов использования рабочей силы и средств труда;

     совершенствование качественных характеристик используемых ресурсов;

     совершенствование организации управления предприятием.

  Интенсификация производства выражается в повышении отдачи затрачиваемых ресурсов.

Интенсивное использование факторов приводит к экономии ресурсов, которая определяется как разность между фактически используемыми ресурсами и ресурсами, необходимыми для производства такого же количества продукции при условии неизменности эффективности их использования.

Кроме этих факторов на возможность задействовать имеющиеся резервы в значительной степени влияет макроэкономическая и политическая ситуация в стране и мире.

Альтернативным подходом к оценке резервов является расчет суммы эксплуатационных производственных издержек.

 

 

 

 

.