Ожидаемая доходность рыночного портфеля EM = 12% , стандартное отклонение его доходности M = 50% , безрисковая процентная ставка RF = 6% . Определить ковариацию между

		Экономическая теория
		Решение задачи
		18 февраля 2021
		Выполнен, номер заказа №17454
		Прошла проверку преподавателем МГУ
		245 руб.

Ожидаемая доходность рыночного портфеля EM = 12% , стандартное отклонение его доходности M = 50% , безрисковая процентная ставка RF = 6% . Определить ковариацию между доходностью рискованного актива и доходностью рыночного портфеля, если ожидаемая равновесная доходность этого актива равна:
а)10%;
б) 20%;
в)5%.

Решение

Модель оценки финансовых активов определяется равенством, где ожидаемая (требуемая) доходность рискованного актива, безрисковая ставка дохода, общая доходность рынка в целом (среднерыночного портфеля ценных бумаг), бета коэффициент рискованных активов вида. Соответственно ковариация между доходностью рискованного актива и доходностью рыночного портфеля равна. Таким образом, в данном случае необходимо определить бета коэффициент рискованного актива. Для получаем. Для получаем. Для получаем.